注意事項(xiàng)：

• 定額定投只是可以減少對(duì)市場(chǎng)關(guān)注的頻率和精力，但不能對(duì)市場(chǎng)不聞不問(wèn)。
•   一般每半年至一年，要根據(jù)市場(chǎng)情況修正策略，如投資金額和類型等。
• 每次投入的資金量不宜過(guò)多，一般占個(gè)人家庭月收入的20%左右。
• 選擇后端收費(fèi)來(lái)節(jié)省申購(gòu)費(fèi)用。
• 保持關(guān)注度的距離。
• 市場(chǎng)下跌正是定投規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)的最佳時(shí)期，不宜停止定投。
• 確定定投金額，需要對(duì)未來(lái)財(cái)務(wù)進(jìn)行規(guī)劃，對(duì)未來(lái)資金需求量做出準(zhǔn)確估量。
• 定投最重要一點(diǎn)是跨周期投資。中國(guó)股市五年內(nèi)可能會(huì)出現(xiàn)一個(gè)循環(huán)周期，定投投資期限至少應(yīng)設(shè)為5年。定投獲利關(guān)鍵在于，耐心投資完一個(gè)景氣循環(huán)，最理想的狀態(tài)是從底部開始投資，在頂部獲利了結(jié)。這需要運(yùn)氣、信心和耐心。
• 關(guān)注定投主動(dòng)管理型基金的基本面，如出現(xiàn)重大負(fù)面變化，如投研人員大量離職、基金經(jīng)理變換之后業(yè)績(jī)落后等，需要及時(shí)中止并轉(zhuǎn)換定投。
• 會(huì)買不如會(huì)賣，定投的贖回時(shí)點(diǎn)很重要：如果在市場(chǎng)重挫時(shí)不宜贖回。如果投資回報(bào)已經(jīng)達(dá)到目標(biāo)，即使投資期間未到期，則可以先贖回；或者，市場(chǎng)進(jìn)入另一個(gè)下行周期的趨勢(shì)已經(jīng)明了，則最好先獲利了結(jié)。獲利了結(jié)則可采用部分贖回，適時(shí)轉(zhuǎn)換，保存勝利果實(shí)。提前三年開始注意贖回時(shí)機(jī)。

• 業(yè)績(jī)、分紅、凈值增長(zhǎng)率都是考慮要素。
• 業(yè)績(jī)長(zhǎng)期穩(wěn)定、基金經(jīng)理長(zhǎng)期穩(wěn)定，規(guī)避業(yè)績(jī)波動(dòng)過(guò)大，風(fēng)頭過(guò)盛的基金。
• 考察基金累計(jì)凈值增長(zhǎng)率=（份額累計(jì)凈值-單位面值）/單位面值。例如某基金目前份額累計(jì)凈值為1.18，單位面值1.00，則該基金的累計(jì)凈值增長(zhǎng)率為18%。
• 考察基金分紅比率=基金分紅累計(jì)金額/基金面值。以某深證100指數(shù)基金為例，自2003年9月成立以來(lái)，累計(jì)分紅7次，分紅比率為16%?；鸱旨t的前提之一是必須有一定盈利，能實(shí)現(xiàn)分紅甚至持續(xù)分紅，可在一定程度上反映該基金較為理想的運(yùn)作狀況。
• 將基金收益與大盤走勢(shì)相比較，如果大多數(shù)時(shí)間業(yè)績(jī)表現(xiàn)都比同期大盤指數(shù)好，可以說(shuō)這只基金的管理是比較有效的。
• 將收益與其它同類型基金比較。
• 借助一些專業(yè)公司的評(píng)判，對(duì)基金經(jīng)理的管理能力有一個(gè)比較好的度量。

• 震蕩的市場(chǎng)最適合定投。很好地平均了成本。
• 單邊下跌時(shí)，需要定期調(diào)整投資。如果第一次買的價(jià)格是3.5，第二次是3.3，第三次仍低于第二次，那么就加大第三次的投入，主動(dòng)多申購(gòu)一筆，以起到降低成本的作用。
• 單邊上漲時(shí)，定投收益會(huì)小于一次性投入的收益，這時(shí)要考慮做適當(dāng)?shù)闹褂屯度胂拗啤１M量控制成本，一量發(fā)現(xiàn)市場(chǎng)創(chuàng)新高，就逐步減少定投金額；學(xué)會(huì)在大盤高點(diǎn)時(shí)，贖回部分基金投資。

定投重點(diǎn)：1---持續(xù)的時(shí)間：逢低加碼，長(zhǎng)期投資

          2---介入時(shí)點(diǎn)的衡量標(biāo)準(zhǔn)是：市場(chǎng)整體的市盈率，股市市盈率越低越值得投資

                     以上至十年、二十年，不妨選擇波動(dòng)較大的基金，而如果是五年內(nèi)的目標(biāo)，還是

1. 主動(dòng)管理型偏股型基金：選擇此類基金應(yīng)注重公司層面的基本信息，如股東穩(wěn)定、管理層穩(wěn)定、投研團(tuán)隊(duì)實(shí)力強(qiáng)大，這樣公司旗下的基金長(zhǎng)期收益會(huì)表現(xiàn)較好。
2. 被動(dòng)管理的指數(shù)基金：宜選擇標(biāo)的指數(shù)市場(chǎng)覆蓋面廣，跟蹤誤差低的指數(shù)型基金。

          什么時(shí)機(jī)---避免追高是創(chuàng)造獲利與本金安全的不二法則。因此只要長(zhǎng)線前景看好，短期處于

                     空頭行情的市場(chǎng)最值得開始定期定額投資。

          投資組合---正確的基金定投組合方法，應(yīng)該包含“債券基金＋貨幣基金＋股票型平穩(wěn)基金＋

                     股票型成長(zhǎng)基金”，投資者可以在不同的時(shí)間，依據(jù)自己的收益、風(fēng)險(xiǎn)承受能力

                     靈活調(diào)整組合中各種基金所占的比例，以達(dá)到最佳配置的目的。

          分紅方式---宜選擇紅利再投方式。一般紅利再投資不收取費(fèi)用，有利于降低投資者的成本。

          如何評(píng)估贖回時(shí)點(diǎn)---提前三年就應(yīng)該開始注意贖回時(shí)機(jī)。而且在投資期間，也要注意市場(chǎng)的

                             成長(zhǎng)狀況來(lái)調(diào)整。

定投四大誤區(qū)：恐懼暫停---基金的特點(diǎn)是集合投資、專家理財(cái)，優(yōu)秀的股票型基金往往能夠獲得與大盤

                         同步甚至超越大盤平均水平收益。因此，基金是適合長(zhǎng)期投資的工具。一位基金經(jīng)理建議，“只要基金的基

                         本面沒有改變，管理人管理和運(yùn)作基金的能力在不斷提高，投資者就可以持

                         續(xù)定投，而不必做中途調(diào)整”。

              上漲贖回---事實(shí)上，許多人參加基金定投的原因是由于個(gè)人沒有能力判斷市場(chǎng)漲跌，因

                         此必須借助定投來(lái)分享市場(chǎng)的平均收益。而一旦因凈值上漲而贖回，實(shí)際上

                         就是人為對(duì)股市漲跌進(jìn)行了判斷，從而再次陷入了“短視投資”的陷阱。基

                         金定投如同財(cái)富之旅上的長(zhǎng)途列車，只有坐到終點(diǎn)（通常堅(jiān)持5年以上），才

                         能有最大機(jī)會(huì)完成財(cái)富之旅，達(dá)到實(shí)現(xiàn)“購(gòu)房、子女教育、養(yǎng)老”等事先規(guī)

                         劃的理財(cái)目標(biāo)。

              選錯(cuò)品種---專業(yè)人士認(rèn)為，“既然定投適合做長(zhǎng)期，則波幅較大的基金更為適合?？蛇x

                         擇風(fēng)險(xiǎn)收益程度相對(duì)較高的基金品種，如股票型基金，因?yàn)槠浞稚⒍L(zhǎng)期的

                         投資方法，可以很好地回避股市多空、基金凈值起伏的短期風(fēng)險(xiǎn)。一般情況

                         下，風(fēng)險(xiǎn)較高的基金，長(zhǎng)期回報(bào)率高于風(fēng)險(xiǎn)較低的基金。因此，股票型或混

                         合型基金更適合做定期定額投資，而債券、貨幣市場(chǎng)基金則意義不大。”如

                         果定投資金3至5年內(nèi)需要使用，建議選擇股票倉(cāng)位較低的混合型基金，而回

                         避風(fēng)險(xiǎn)較高的指數(shù)型基金和股票型基金。如果定投規(guī)劃的時(shí)間較長(zhǎng)，如針對(duì)

                         十年或者更長(zhǎng)時(shí)間后的子女教育、養(yǎng)老等，則可以大膽地選擇優(yōu)質(zhì)的股票型

                         基金?；鸲ㄍ哆€要關(guān)注基金業(yè)績(jī)的高超性和持久性。高超的投資能力是保

                         證定投有效性的重要因素。選擇投資業(yè)績(jī)出色的基金進(jìn)行定投，盡管單位成

                         本高于選擇其它劣勢(shì)基金，但其建立在投資能力基礎(chǔ)上的凈值增長(zhǎng)能力，仍

                         可以保障獲得正收益。但如果選擇了運(yùn)作績(jī)效較差的基金進(jìn)行定投，就很可

                         能遭遇像股票投資時(shí)越補(bǔ)倉(cāng)虧損越大的情況。

              對(duì)未來(lái)現(xiàn)金需求估計(jì)不足---避免因現(xiàn)金流出現(xiàn)緊張而中斷基金定投的投資。由于基金定

                         投是一種長(zhǎng)期投資方式，中途下車可能離目標(biāo)還有很遠(yuǎn)，尤其是股市有漲有

                         跌，如果在股市低潮時(shí)急需用錢，就可能“被迫下車”而遭遇損失。

                  2---關(guān)注持續(xù)業(yè)績(jī)：無(wú)論牛市、熊市均表現(xiàn)良好的基金，才能最大程度幫助投資者抵

                                    御風(fēng)險(xiǎn)，收益才更有保障。

                  3---選擇后端收費(fèi)

定投新算法：十年堅(jiān)持比波段回報(bào)率高42%

最優(yōu)方案：“科學(xué)組合+相對(duì)低位”才會(huì)利益最大化

定投四大誤區(qū)

基金定投完全手冊(cè)

購(gòu)房置業(yè)定投計(jì)劃

養(yǎng)育子女定投規(guī)劃

退休定投規(guī)劃