我們的故事在一個家庭小作坊里肇始，而以主人公鋃鐺入獄十七年劇終。在這兩座人生的里程碑之間，逝者如斯，時光見證了意大利最大的奶制品公司以及它贊助的帕爾瑪俱樂部的波折起伏：眼見他起高樓，眼見他宴賓客，眼見他樓塌了……

帕瑪拉特事件被稱為歐洲版的安然事件。帕瑪拉特是歐洲大陸國家家族企業(yè)的典型。帕瑪拉特丑聞金額之大、時問之長都是非常罕見的。帕瑪拉特事件所暴露的問題牽涉到方方面面。本案例從審計的角度剖析了帕瑪拉特事件所暴露的問題。

鏡頭搖回到1961年的亞平寧小城帕爾瑪。一個年僅22歲，名叫卡里斯托-坦?jié)男』镒?，剛剛?jīng)歷喪父之痛，開始學(xué)著打理繼承下來的家族企業(yè)，做點零售生意。誰也沒有想到，在接下來的四十年里，在坦?jié)膱?zhí)掌下，這個家族企業(yè)成長為世界最大的奶制品公司。這就是日后大名鼎鼎的帕瑪拉特集團公司。在上世紀(jì)80到90年代，坦?jié)纳猥@得了爆發(fā)式增長，業(yè)務(wù)遍及全球。這使得帕瑪拉特成為了意大利工商業(yè)皇冠上的明珠，一個一直被模仿、從未被超越的標(biāo)桿。

鼎盛時期的帕瑪拉特?fù)碛斜椴际澜绺鞯氐某^3.6萬名員工，占據(jù)著意大利本土超過50%的市場份額。坦?jié)捌浼易遄鰤粢矝]有想到，他們有朝一日能夠富可敵國，被頂禮膜拜，奉為帕爾瑪城的第一名門世家。

2003年歲末，有消息傳出，帕瑪拉特?zé)o力支付一筆1.5億歐元的到期債券。這讓許多專家大惑不解，他們本應(yīng)在美洲銀行坐擁一筆高達39億歐元的現(xiàn)金賬戶的。

最初，公司忙于救火，向大眾保證毫無問題，問題將按照流程順利解決。然而事情不但毫無進展，反而急轉(zhuǎn)直下。當(dāng)月晚些時候，公司承認(rèn)所謂39億現(xiàn)金子虛烏有。帕瑪拉特深陷泥沼。

帕瑪拉特創(chuàng)始人卡利斯托·坦齊(左)新首席執(zhí)行長恩里科·邦迪(右)

作為針對坦?jié)恼{(diào)查案的一部分，審計人員抓住這個賬號窮追猛打。結(jié)果由此發(fā)現(xiàn)了歐洲有史以來最大的一起詐騙和偽造賬戶案。39億只是冰山一角，實際上帕瑪拉特黑洞吞噬了令人觸目驚心的143億歐元，幾乎是他最初承認(rèn)數(shù)額的四倍。

帕瑪拉特已經(jīng)千瘡百孔。美國的債權(quán)人很快提出了一筆百億歐元級別的一攬子行動方案。危機愈演愈烈，到2003年12月27日，帕瑪拉特向帕爾馬地方破產(chǎn)法院申請破產(chǎn)保護并得到批準(zhǔn)。

帕瑪拉特危機是其管理當(dāng)局進行財務(wù)欺詐導(dǎo)致的。欺詐的目的不外乎兩個：一為了彌補公司巨額財務(wù)虧空；一是把資金從帕瑪拉特（其中坦齊家族占有51%的股份）轉(zhuǎn)移到坦齊家族完全控股的其他公司。

帕瑪拉特一方面炮制復(fù)雜的財務(wù)報表，另一方面通過花旗集團（Citigroup）、美林證券（Merrill Lynch）等投資銀行進行操作，將借款化為投資，掩蓋公司負(fù)債。以“投資”形式掩蓋負(fù)債，這種“明股實債”目前在中國房地產(chǎn)行業(yè)比較普遍。

帕瑪拉特通過偽造文件，聲稱通過其凱曼群島的分公司Bonlat 將價值49億美元的資金（大約占其資產(chǎn)的38%）存放在美洲銀行賬戶。

帕瑪拉特利用復(fù)雜的公司結(jié)構(gòu)和眾多的海外公司轉(zhuǎn)移資金。操作方法是，坦齊指使有關(guān)人員偽造虛假文件，以證明帕瑪拉特對這兩家公司負(fù)債，然后帕瑪拉特將資金注入這兩家公司，再由這兩家公司將資金轉(zhuǎn)移到坦齊家族控制的公司。

帕瑪拉特一份虛假的文件稱，公司曾向哈瓦那一公司出售了價值6億美元，數(shù)量30萬噸的奶粉，而真實價值不到80萬美元。

帕瑪拉特設(shè)有內(nèi)部審計師。按照意大利的法律，內(nèi)部審計師的選擇是通過所謂的votodilista機制。該機制允許公司章程中所設(shè)定的擁有股本一定百分比（帕瑪拉特規(guī)定為3％）的股東可以提名內(nèi)部審計師以及提議是否需要更換內(nèi)部審計師。滿足一定股本百分比的股東只能提交和贊成通過一份候選人名單。候選人不能同時出現(xiàn)在多份候選人名單中。按照這樣的機制，內(nèi)部審計師實質(zhì)上是由大股東決定的。

董事會下設(shè)的內(nèi)部審計委員會的人員組成也存在缺陷。有的內(nèi)部董事同時在內(nèi)部審計委員會和執(zhí)行委員會任職。內(nèi)部審計委員會基本上被坦齊等一小圈人控制。

此外，帕瑪拉特也沒有遵循有關(guān)的公司治理原則中關(guān)于內(nèi)部審計的規(guī)定。

帕瑪拉特設(shè)立了法定審計師委員會。但該委員會由內(nèi)部董事控制。選聘外部審計師時，帕瑪拉特既在形式上遵循了意大利強制輪換的法律規(guī)定，又偏離了法律的實質(zhì)。在諸多的高管舞弊問題上，審計委員會沒有警覺，或者知而不報，均屬于嚴(yán)重的失職行為。法定審計師委員會缺乏獨立性，也就只能是個擺設(shè)，無法真正獨立的發(fā)揮審計委員會監(jiān)督制衡的作用。

在歐洲，意大利有著最嚴(yán)格的公司審計方面的管制。意大利法律規(guī)定外部審計人員每3年指定一次，連續(xù)3次就必須輪換審計公司，并限制審計人員為客戶提供其他服務(wù)。從1990年至1998年，均富一直為帕瑪拉特提供審計服務(wù)。1999年起，德勤擔(dān)任帕瑪拉特的外部審計師，而均富成為帕瑪拉特全資子公司Bonlat 的審計師。調(diào)查顯示，Bonlat是制造一系列財務(wù)欺詐的中心環(huán)節(jié)。帕瑪拉特的前任CFO通納（Tonna）說，成立新公司并由均富任審計師，這是均富提出的主意。通納也認(rèn)為均富不會詳細審查帕瑪拉特執(zhí)行官所做的虛假文件。關(guān)于外部審計師的強制輪換，帕瑪拉特既在形式上遵循了意大利的法律，又偏離了法律的實質(zhì)。

均富依靠帕瑪拉特的郵寄系統(tǒng)發(fā)送關(guān)于帕瑪拉特的審計詢證函，均富的詢證函根本就沒有到達他們想要到達的目的地。他們所收到的確認(rèn)函都是在帕瑪拉特高層官員授意下的偽造文件。依賴客戶的資源來詢證客戶的賬戶，這至少是缺乏應(yīng)有的職業(yè)謹(jǐn)慎。

此外，有人指責(zé)均富會計師事務(wù)所對帕瑪拉特原管理當(dāng)局轉(zhuǎn)移資金以及巨額虧損知情不報。倘若法庭認(rèn)定此為事實的話，那均富會計師事務(wù)所就不僅僅是缺乏應(yīng)有的職業(yè)謹(jǐn)慎的問題了。

德勤從1999年起擔(dān)任帕瑪拉特的外部審計師，2002年又續(xù)聘至 2004年。作為負(fù)責(zé)整個帕瑪拉特集團審計的主審計師，德勤的審計報告部分的依賴于均富的審計意見。2002年度占合并資產(chǎn)49％的資產(chǎn)和合并收入30％的收入是由其他審計師（均富）審計的，而德勤在沒有對此部分報表實施追加審計程序的情況下，出具了無保留意見的審計報告。在這種情況下，主審計師發(fā)表合并報表的審計意見是否適當(dāng)，值得商榷。

事實上，國際審計準(zhǔn)則已經(jīng)規(guī)定，集團公司的審計師應(yīng)該考慮其他審計師的重大發(fā)現(xiàn)。但是，意大利的審計準(zhǔn)則允許集團公司審計師依賴子公司的審計結(jié)果。因此，德勤沒有對由均富審計的帕瑪拉特海外分公司進行獨立的復(fù)核，也無須為子公司的審計結(jié)果承擔(dān)責(zé)任。直到2003 年，意大利出臺了與國際審計準(zhǔn)則類似的規(guī)定，德勤按照新規(guī)定執(zhí)行審計時才發(fā)現(xiàn)了帕瑪拉特海外分公司的問題，并向證券監(jiān)管部門匯報。

獨享，不如眾享