一群鄉(xiāng)下來(lái)的游客來(lái)到紐約旅游，當(dāng)游客們走到港口時(shí)，導(dǎo)游指著港口的豪華船只說(shuō)：“看，那些就是銀行家和經(jīng)紀(jì)人的游艇。”

“那客戶的游艇在哪里呢？”一位天真的游客問(wèn)道。

        ——施韋德《客戶的游艇在哪里》

投資理財(cái)是一個(gè)專業(yè)度比較高的工作。我國(guó)雖然有著為數(shù)不少的散戶，但隨著證券市場(chǎng)不斷完善，投資的專業(yè)化要求不斷提高，資產(chǎn)稍具規(guī)模的投資人基本上都有自己的理財(cái)投資顧問(wèn)。在金融業(yè)比較發(fā)達(dá)的美國(guó)，很少有散戶直接參與證券市場(chǎng)，散戶投資全部委托專業(yè)人士。事實(shí)上這也是大勢(shì)所趨，在這種背景下，如何選對(duì)自己的理財(cái)顧問(wèn)就顯得非常重要了。 

如果你有自己的理財(cái)顧問(wèn)，你可以思考一下，他幫你賺到錢了嗎？

如果沒(méi)有賺到錢，是什么原因呢？

即使賺到錢了，你也可以再深入思考一下，你賺到你“應(yīng)該”賺的錢了嗎？

回答這個(gè)問(wèn)題之前，咱們可以先看一下你的理財(cái)顧問(wèn)的收入來(lái)源。在中國(guó)，理財(cái)顧問(wèn)雖然是幫客戶做資產(chǎn)配置，但從客戶那里直接拿到傭金是很難的，因?yàn)榭蛻粜睦砩辖邮懿涣恕?/span>由于這個(gè)中國(guó)國(guó)情，理財(cái)顧問(wèn)的收入主要來(lái)源于是客戶購(gòu)買的產(chǎn)品返點(diǎn)。

比如說(shuō)，你的證券投資顧問(wèn)主要收入是你的證券交易的傭金，基金理財(cái)顧問(wèn)的主要收入是靠你購(gòu)買的基金的申購(gòu)費(fèi)。

那么問(wèn)題來(lái)了，在這種模式下，他們能使你的利益最大化嗎？

股神巴菲特曾經(jīng)說(shuō)過(guò)：你永遠(yuǎn)不要問(wèn)理發(fā)師你是否需要理發(fā)。當(dāng)你問(wèn)你的證券投資顧問(wèn)，應(yīng)該怎么操作股票？你得到的答案可能是五花八門的，有時(shí)是“追漲殺跌”，有時(shí)是“波段操作”，有時(shí)是“逢高減持”，有時(shí)是“逢低吸納”。總之就是一個(gè)原則，多交易就是了。

多交易能不能多賺到錢呢？咱們可以把全體股民當(dāng)成一個(gè)大家族，持有著全部上市公司的股份，整個(gè)家族享受全部上市公司的利潤(rùn)和分紅。后來(lái)有人不滿意現(xiàn)狀，希望能賺到比其它人更多的錢，那么他就開(kāi)始和其它不滿意現(xiàn)狀的人交易。所有人的每一筆交易，都要給券商付出手續(xù)費(fèi)，給國(guó)家交印花稅。那么這個(gè)大家族成員天天頻繁交易，最后落到這個(gè)大家族整體的利潤(rùn)，你覺(jué)得是變多了還是變少了呢？

當(dāng)你問(wèn)你的基金理財(cái)顧問(wèn)，需要買什么基金時(shí)，你得到的回答也是可想而知的。你喜歡1元的新基金，就會(huì)給你推薦1元的基金；你喜歡在股市最瘋狂時(shí)買股票型基金，就會(huì)有大量的股票型基金推薦?？傊灰茼樌刭u出去基金，一切都萬(wàn)事大吉了。

根據(jù)客戶的喜好，賣出去基金然后收手續(xù)費(fèi)還是好的。我聽(tīng)到的最絕的事情是，有些理財(cái)顧問(wèn)利用客戶對(duì)他“專業(yè)度”的信任，指導(dǎo)客戶利用基金做“波段”，“高拋低吸”。做一次股票“高拋低吸”的摩擦成本是千分之二，而做一次基金波段的摩擦成本是百分之二。做不了多少次基金的波段，你的錢基本上就全是理財(cái)顧問(wèn)的了。

盡管這種模式其實(shí)不利于投資者，但高明的理財(cái)顧問(wèn)不會(huì)只顧自己賺錢而一味損害客戶利益。從長(zhǎng)遠(yuǎn)看，客戶的利益也是理財(cái)顧問(wèn)的利益，注重長(zhǎng)期發(fā)展的理財(cái)顧問(wèn)會(huì)盡量創(chuàng)造雙贏的局面，為客戶創(chuàng)造價(jià)值的同時(shí)自己也能賺錢。而“近視”的理財(cái)顧問(wèn)只顧忽悠客戶一兩次，自己賺點(diǎn)小錢，是無(wú)法長(zhǎng)期在這個(gè)行業(yè)立足的。 

拳王泰森一生收入幾億美元，但還是最后窮困潦倒，其中一個(gè)很重要的原因就是他的經(jīng)紀(jì)人唐金欺詐了他無(wú)數(shù)的錢財(cái)。

趙作海被指控殺害了他妻子，坐了11年的冤獄，出獄后獲得65萬(wàn)的國(guó)家賠償。然而，他自己不懂理財(cái)，很快他的錢就被傳銷人員全部騙光。

《大宅門》里白景琦是個(gè)大家族的家長(zhǎng)，對(duì)具體財(cái)務(wù)不聞不問(wèn)，導(dǎo)致管家王喜光一手遮天，把他的家業(yè)也侵占了不少。

聽(tīng)到這里，你也不要對(duì)你的理財(cái)顧問(wèn)產(chǎn)生怨恨。正常的客戶與理財(cái)顧問(wèn)的關(guān)系應(yīng)該是雙贏的狀況，之所以出現(xiàn)上述不正常的狀況，一定是雙方合作和溝通出現(xiàn)了某種問(wèn)題。我從客戶和理財(cái)顧問(wèn)兩個(gè)方面分析一下。

作為客戶，你所要做的是：

1. 提高自己的水平和見(jiàn)識(shí)，樹(shù)立正確的理財(cái)觀，要有獨(dú)立思考的能力。作為普通投資者，我們可能沒(méi)有系統(tǒng)的專業(yè)知識(shí)，但我們可以有基本的判斷力。一個(gè)重要的原則就是，搞清楚產(chǎn)品的利潤(rùn)來(lái)源，認(rèn)清楚各種“旁氏騙局”，不要參與它們。

許多產(chǎn)品，只要許諾給你驚人的高額回報(bào)，你就要擦亮眼睛了。這些產(chǎn)品絕大多數(shù)都是傳銷性質(zhì)的“旁氏騙局”。你也可以想象一下，世界上真的有月回報(bào)30%的生意嗎（販毒和搶銀行除外^_^）？你圖的是他們的利息，他們圖的是你的本金。

2. 找人品靠譜的理財(cái)顧問(wèn)，保證他不故意給你下套。我們國(guó)家資本市場(chǎng)發(fā)展時(shí)間短，速度快，很多環(huán)節(jié)還不夠完善，從業(yè)人員的素質(zhì)也是良莠不齊。在這種情況下，找到一個(gè)可以信賴的理財(cái)顧問(wèn)至關(guān)重要?？偟脑瓌t就是，人品第一，水平第二。

3. 信賴具有專業(yè)水平的理財(cái)顧問(wèn)。盡管“不靠譜”的理財(cái)顧問(wèn)會(huì)損害你的利益，但在專業(yè)水平要求頗高的金融領(lǐng)域，找到可以信賴的專業(yè)人士幫助打理你的資產(chǎn)還是很有必要的。打個(gè)不太恰當(dāng)?shù)谋扔鳎覀內(nèi)メt(yī)院看病可能會(huì)遇到“庸醫(yī)”，但我們也不會(huì)因此在生病的時(shí)候不去求助于醫(yī)生。我們會(huì)通過(guò)觀察、比較、他人推薦等手段找到可以信賴的醫(yī)生替我們治病。

事實(shí)上，在投資領(lǐng)域，有一系列的專業(yè)資質(zhì)認(rèn)證，可以證明理財(cái)顧問(wèn)們的專業(yè)水準(zhǔn)。例如基金從業(yè)證、證券從業(yè)證、理財(cái)規(guī)劃師證等入門級(jí)別的證書是必須要持有的。持有CFA等高級(jí)證書的理財(cái)顧問(wèn)，可以給高端客戶提供更加專業(yè)的服務(wù)，一般小散戶雖然很難單獨(dú)聘請(qǐng)這樣的“牛人”，但如果遇到聽(tīng)取他們專業(yè)意見(jiàn)的機(jī)會(huì)也不要輕易錯(cuò)過(guò)。

以買基金為例，我告訴你們幾個(gè)理財(cái)顧問(wèn)不會(huì)告訴你的秘密。

1. 好賣的基金不賺錢。在牛市中后期，往往股票型基金最好賣，但也是最容易套牢基民的。而到了熊市的中后期，股票型基金是最難推銷出去的，但這時(shí)候往往收獲就在眼前。

2. 在銀行買基金手續(xù)費(fèi)最貴。各種理財(cái)網(wǎng)代銷的基金，基金公司直銷的基金，申購(gòu)費(fèi)往往比銀行要便宜的多。

3. 不認(rèn)購(gòu)上市的封閉式基金。你如果聽(tīng)理財(cái)顧問(wèn)說(shuō)，封閉式定向增發(fā)類的基金火爆，趕緊認(rèn)購(gòu)。你知道這樣的基金一上市就會(huì)立刻跌5%嗎？為什么不等上市后再買，或者直接在二級(jí)市場(chǎng)買呢？

我的公眾號(hào)也有一些理財(cái)顧問(wèn)在關(guān)注，我也給2點(diǎn)建議，僅供參考

1. 一定要把客戶的利益放在第一位。瞎忽悠客戶，短期是賺了點(diǎn)傭金，但長(zhǎng)期讓客戶的資產(chǎn)不斷損失，最后會(huì)失去所有的客戶，也就失去了自己的飯碗。只有設(shè)身處地替客戶著想，讓客戶的資產(chǎn)得到最大程度的升值，才能贏得客戶的長(zhǎng)期信賴，為自己的職業(yè)生涯打下堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ)。

   
   

2. 多學(xué)習(xí)先進(jìn)的資產(chǎn)配置理念。國(guó)外的理財(cái)顧問(wèn)，尤其是美國(guó)，在給客戶做資產(chǎn)配置之前，都要與客戶做詳細(xì)溝通，寫出IPS（investment policy statement，投資政策聲明），包括收益目標(biāo)，風(fēng)險(xiǎn)承受能力，時(shí)間周期，稅收，流動(dòng)性，法律因素等等。咱們國(guó)家許多理財(cái)顧問(wèn)的專業(yè)度欠缺的還比較多，仍然需要不斷的學(xué)習(xí)。

股市這個(gè)賭場(chǎng)里，不但有國(guó)家收稅，還有券商收傭金。如果你不會(huì)炒股，間接通過(guò)基金炒股的話，有基金理財(cái)顧問(wèn)收申購(gòu)費(fèi)，基金公司收管理費(fèi)。你如果看了這么半天，還是固執(zhí)己見(jiàn)，頻繁交易，殺進(jìn)殺出，給賭場(chǎng)老板們拼命交錢，那么就真把自己當(dāng)成賭徒了。通過(guò)開(kāi)頭的故事，會(huì)不會(huì)又想起來(lái)我的第一篇公眾號(hào)文章？——在股市這個(gè)大賭場(chǎng)里，你想做賭徒還是賭場(chǎng)老板？

咱們可以把游艇的故事?lián)Q一個(gè)馬甲，改成：

“看，那些就是賭場(chǎng)老板的游艇?！?/p>

“那賭徒的內(nèi)褲在哪里？”