2019年5月10日開始，財政部發(fā)行2019年第3期和第4期儲蓄式國債（憑證式）。第3期是三年期國債，票面利率4%，最高發(fā)行額300億元，比以前200億元提升了100億，兩期國債總共發(fā)行的量才500億，所以很多朋友都只能排隊去搶購。

不過對于資金在20萬以上的朋友來說，大家在購買國債的時候很多朋友可能會在國債和大額存單之間做對比，畢竟目前3年期以及5年期的大額存單跟國債的期限和收益都差不多，所以到底該買大額存單還是國債成為了不少朋友的難題。

那假如有20萬該買大額存單還是國債呢？我覺得這個是因人而異的。大額存單和國債都各有優(yōu)點，也有不足，所以具體想要購買大額存單還是國債可以參考一些幾點建議：

1、如果不考慮流動性，那購買大額存單或國債都差不多。

國債和銀行大額存單最大特點就是安全性很高。國債是由財政部發(fā)行的國家債券，以國家信用做背書，只要國家主體存在，那國債基本不會有任何風險。正因為如此國債也就成為市場上所有理財產(chǎn)品中信用等級、安全系數(shù)最高的，國債稱為“金邊債券”。

和國債相比，銀行大額存單屬于一把性銀行存款，有嚴格的發(fā)行流程和監(jiān)管，同樣要繳納存款準備金，繳納存款保險保費，50萬之內(nèi)受到存款保險條例的保護，沒有風險，哪怕銀行出現(xiàn)破產(chǎn)50萬以內(nèi)的大額存單本金和利息都是可以無條件拿回來。

在安全性都差不多的前提下，如果不考慮流動性，也就是說存入這筆錢之后，在存款期限之內(nèi)大家都不會用到這筆錢，那首先要考慮的是產(chǎn)品的收益性。

而目前國債跟大額存單的收益其實都差不多，其中3年期的國債利率是4%，而大部分銀行大額存單3年期的利率基本都是在4.18%左右；目前國債5年期的利率是4.27%，而目前有些銀行3年期或5年期大額存單的利率也可以達到4.2625%，這個利率跟5年期國債的利率都差不多。

所以在不考慮流動的前提下，不論是購買大額存單還是國債其實都差不多。

2、如果考慮到流動性，建議大家優(yōu)先考慮國債

投資理財不僅要考慮收益性，還要考慮流動性。雖然目前國債和銀行大額存單都可以提前支支取，而且提前支取都是掛擋計息，但是大額存單提前支取計息的方式和國債提前支取計息的方式是不一樣的，所以導致同樣的期限提前支取獲得的收益差距比較大。

我們先來看下國債提前支取的規(guī)則以及計息方式

電子式國債不滿6個月提前兌取不計付利息，滿6個月不滿24個月按發(fā)行利率計息并扣除180天利息，滿24個月不滿36個月按發(fā)行利率計息并扣除90天利息;

憑證式國債，提前支取時：滿半年不滿1年按年利率0.74%計息，滿1年不滿2年按2.47%計息，滿2年不滿3年按3.49%計息;

我們再來看下銀行大額存單提前支取的規(guī)則以及計息方式

目前不同的銀行大額存單提前支取的計息方式都不一樣，主要有兩種計息方式。

第一種是按照官方掛牌利率計息

比如某個銀行大額存單提前支取計息方式如下：持有期不滿3個月的，按支取日掛牌活期利率計息；持有期滿3個月不滿6個月的，按照年利率1.43%計息；持有期滿6個月不滿1年的，按照年利率1.69%計息；持有期滿1年不滿2年的，按照年利率1.95%計息；持有期滿2年不滿3年的，按照年利率2.65%計息。

第二種是按照固定的時間扣除計息

我們以建設銀行三年期大額存單為例，其提前支取計息規(guī)則如下：

3年期個人大額存單可提前支取2次，持有期不滿7個月,不計付利息,滿7個月不滿1年按照票面利率扣除210天利息；滿1年不滿2年,按照票面利率扣除160天利息；滿2年不滿3年，按照票面利率扣除110天利息。

通過對比國債以及銀行大額存單的計息規(guī)則之后，可以明顯的看出來，國債提前支取可以獲得更多的收益，我們以20萬3年期，存款滿2年提前支取為例：

國債提前支取的利息是，憑證式國債20萬*3.49%=13960元；電子式國債的利息是20萬*4%/365*(720-90)=13808元；

銀行大額存單提前支取的利息是，按掛牌利率方式計算20萬*2.65%=10600元；按扣除方式計算20萬*4.18%/365*(720-110)=13971元。

通過計算之后，目前大額存單除了個別銀行提前支取獲得的利息比國債高之外，大部分銀行提前支取獲得的利息都要比國債少。所以如果考慮提前支取，最好優(yōu)先考慮購買國債。