曾憲奎（Daniel）

CFP注冊(cè)理財(cái)策劃師，CPB注冊(cè)私人銀行家，現(xiàn)任深圳市前海辰邦國(guó)際投資咨詢有限公司、深圳高聯(lián)創(chuàng)投資有限公司、深圳東騰文化傳播有限公司等5家公司董事/執(zhí)行董事。

俗話說(shuō)，你不理財(cái)，財(cái)不理你。理財(cái)已經(jīng)成為人們生活中的習(xí)慣，并普及到個(gè)人以及家庭。無(wú)論你是誰(shuí)，收入是多少，有無(wú)存款，都需要仔細(xì)打理你的錢財(cái)，合理使用每一分錢，使之發(fā)揮最佳的效益，保持財(cái)富增值，甚至實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)自由。

今天，我的朋友曾憲奎（Daniel），將與你分享他的理財(cái)心經(jīng)，讓你學(xué)會(huì)合理規(guī)劃自己的財(cái)產(chǎn)，從而走上財(cái)富迅速增值的“快車道”。他在香港媒體的出鏡率極高，是金融界的一個(gè)傳奇。2010年畢業(yè)從事金融行業(yè)，僅用一年就收獲百萬(wàn)年薪。畢業(yè)兩年不到，就從零基礎(chǔ)員工，做到香港上市金融集團(tuán)聯(lián)席董事。

以下，就是他的干貨分享，易學(xué)實(shí)用，讓普通人也能夠?qū)崿F(xiàn)財(cái)務(wù)自由。

1、什么是“財(cái)務(wù)自由”？

財(cái)務(wù)自由，是許多人的夢(mèng)想。但關(guān)于其含義，大多數(shù)人卻并不明晰。財(cái)務(wù)自由，并不是一個(gè)客觀的數(shù)值，而是一種當(dāng)你的被動(dòng)收入（passive income）大于生活開(kāi)支時(shí)的財(cái)務(wù)狀態(tài)。所謂被動(dòng)收入，是指你通過(guò)投資理財(cái)，無(wú)論身在何處，是否工作，都能夠獲得的持續(xù)性收益。因此，學(xué)會(huì)如何獲得被動(dòng)收入，才是真正懂得賺錢的王道，也是學(xué)習(xí)理財(cái)?shù)囊饬x所在。

股票、基金、存銀行，或許是最常見(jiàn)的理財(cái)工具。但Daniel指出，市面上的理財(cái)工具還有很多，風(fēng)險(xiǎn)與機(jī)遇并存，普通人在進(jìn)行理財(cái)時(shí)，不要單一投資，而建議選擇一種“組合式資金管理”方式，從而在“風(fēng)險(xiǎn)”與“回報(bào)”之間，找到一種更好的平衡。其中，“標(biāo)準(zhǔn)普爾家庭配置象限圖”就是一種值得推薦的方式。

2、優(yōu)化資產(chǎn)配置的“四象限”

以上的“標(biāo)準(zhǔn)普爾家庭配置象限圖”（以下簡(jiǎn)稱“四象限”），為你在決定進(jìn)行投資時(shí)，如何進(jìn)行資產(chǎn)配置，提供參考的配比。掌握“四象限”，將幫助你分析眾多理財(cái)工具的風(fēng)險(xiǎn)值，在進(jìn)行投資時(shí)，學(xué)會(huì)用象限做區(qū)分。

1） “第一象限”：要命的錢，占10%。

【作用】用于短期消費(fèi)，或是應(yīng)對(duì)失業(yè)等突發(fā)事件。

【特點(diǎn)】資金靈活性高，鎖定期很短，可隨時(shí)調(diào)用。

【建議】準(zhǔn)備3—6個(gè)月生活費(fèi)，以活期存款，或是余額寶的方式投資。

2）“第二象限”：保命的錢，占20%。

【作用】用于意外重疾保障，防止家庭突發(fā)大額開(kāi)支。

【特點(diǎn)】專款專用。

【建議】商業(yè)醫(yī)療保險(xiǎn)，意外保險(xiǎn)（出差、車禍等），終身壽險(xiǎn)，定期壽險(xiǎn)，重大疾病險(xiǎn)等。

3） “第三象限”：生錢的錢，占30%。

【作用】獲取高收益，重在高回報(bào)率，但要考慮可承受的風(fēng)險(xiǎn)。

【特點(diǎn)】一般回報(bào)率在6%—12%左右，股票可達(dá)15%—20%。高收益高風(fēng)險(xiǎn)并存。

【建議】股票、房產(chǎn)、商鋪、股票型基金，但非專業(yè)人士不建議投資期權(quán)和期貨。

4）“第四象限”：保本的錢，占40%。

【作用】用于保本保值，重在安全、穩(wěn)定和長(zhǎng)期。

【特點(diǎn)】一般收益在4%—8%，穩(wěn)定性高，但鎖定期長(zhǎng)，會(huì)使資金流動(dòng)受限。

【建議】基金定投（養(yǎng)老金、教育金），債券，分紅儲(chǔ)蓄險(xiǎn)等。

熟悉以上“四象限”，有助于你將市面上的很多理財(cái)工具，進(jìn)行一個(gè)歸類，讓你對(duì)在不同板塊，應(yīng)該投放多少資金，有一個(gè)更清晰的認(rèn)知，從而提高你在資產(chǎn)配置時(shí)的平衡度和安全性。

3、優(yōu)化資產(chǎn)配置的“優(yōu)先級(jí)”

“第一象限”（要命的錢） > “第二象限”（保命的錢） > “第三象限”（生錢的錢）/“第四象限”（保本的錢）

以上是在投資時(shí)，對(duì)“四象限”的優(yōu)先級(jí)排序。Daniel指出，普通人在投資時(shí)，一定要先確保把“第一象限”（要命的錢）的基礎(chǔ)打牢。

其次，要重視“第二象限”（保命的錢）。Daniel強(qiáng)調(diào)，在做資產(chǎn)配置時(shí)，不僅要看此時(shí)的錢可以做什么，更要對(duì)突發(fā)事件帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)和財(cái)務(wù)支出，進(jìn)行提早的預(yù)計(jì)和評(píng)估，在當(dāng)下做好準(zhǔn)備，當(dāng)未來(lái)突發(fā)事件發(fā)生時(shí)，不會(huì)影響那個(gè)時(shí)候的現(xiàn)金流。

國(guó)家現(xiàn)有的醫(yī)保只是基礎(chǔ)，真正遇到意外重疾時(shí)，并不足以完全覆蓋，比如一個(gè)家庭成員患癌癥，如果單憑醫(yī)保，很難承擔(dān)所有醫(yī)療費(fèi)用（比如“標(biāo)靶藥物”，很貴但不在醫(yī)保行列里），但如果購(gòu)買相關(guān)商業(yè)醫(yī)療保險(xiǎn)，則能夠輕松應(yīng)對(duì)。此部分的投資，夠用就行，不要盲目擴(kuò)大，并要根據(jù)自己的人生階段或需求來(lái)調(diào)整，比如Daniel最近出差很多，就調(diào)高了對(duì)意外保險(xiǎn)的投入。

“第三象限”（生錢的錢）最受人喜歡，也很有投資必要，可以獲得高回報(bào)。Daniel指出，如果投資P2P，一定要選擇背景可靠、大公司的產(chǎn)品，防止虛假標(biāo)的、跑路等情況發(fā)生。

股票的操作性很強(qiáng)，要花很大精力分析，不太適合投資菜鳥(niǎo)，但若是有研究的投資人，則是不錯(cuò)選擇，畢竟股票透明度很高，可操作性掌握在自己手上，把控度很高。一般人炒股，可能會(huì)從朋友或證券公司拿消息，但Daniel提醒不妨等一兩波，驗(yàn)證消息的準(zhǔn)確度后，再進(jìn)行跟進(jìn)。同時(shí)，股票投資不能抱著投機(jī)心理，盲目追炒，而應(yīng)該選擇自己看好的熟悉板塊，重點(diǎn)研究某幾只股票。運(yùn)用“平均成本法”對(duì)看好的股票，分時(shí)段買入，也是不錯(cuò)選擇。

房產(chǎn)和商鋪，涉及的金額較大，建議投資人在考慮首期之外，還要考慮你的貸款利率，能否從平時(shí)的資金流中剝離，并且不會(huì)因?yàn)橥话l(fā)事件（懷孕、失業(yè)、車禍等），影響你的現(xiàn)金流。因?yàn)椋绻话l(fā)事件，需要你變賣房產(chǎn)，而你買的是“樓花”或新樓盤，房產(chǎn)證沒(méi)那么快到手，就會(huì)影響你做買賣交易，無(wú)法及時(shí)變現(xiàn)，只能被套牢。

“第四象限”（保本的錢），保守型投資者，建議大比重做此項(xiàng)，因?yàn)樗找媛孰m低，但時(shí)間累積的效果非常明顯。同時(shí)，可以根據(jù)人生中的重要事項(xiàng)，對(duì)此項(xiàng)進(jìn)行精確計(jì)算的投資。

比如，剛生寶寶，并計(jì)劃以后讓他18歲出國(guó)念書，就可以做一個(gè)長(zhǎng)期的教育金定投。如果你選擇“第三象限”（生錢的錢）的理財(cái)工具，那在他成長(zhǎng)的18年間，如果有一年經(jīng)濟(jì)環(huán)境不好，就會(huì)產(chǎn)生大波動(dòng)，使你累積的資產(chǎn)大打折扣，但用“第四象限”（保本的錢）的理財(cái)工具，就可以通過(guò)精確的計(jì)算，確保你的資產(chǎn)回報(bào)和穩(wěn)定性，效果非常好。

4、優(yōu)化資產(chǎn)配置的“價(jià)值觀”

關(guān)于理財(cái)，Daniel提倡的價(jià)值觀是“理性投資，穩(wěn)健增長(zhǎng)”，不要貪圖一夜暴富。同時(shí)，他認(rèn)為優(yōu)化資產(chǎn)配置，具有“跨代效應(yīng)”，能夠達(dá)到“前人栽樹(shù)后人乘涼”的效果，讓理財(cái)?shù)母裳永m(xù)后代，這也是猶太人重視“財(cái)商”教育的重要原因。

比如，假設(shè)父輩沒(méi)有做好“第二象限”（保命的錢），但他們有突發(fā)事件發(fā)生，所需的現(xiàn)金流就要從你身上汲取。但如果這一輩做好“四象限”，就會(huì)極大減輕后輩壓力。許多海外家族，能實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)自由，也是靠許多代人的積累。因此，做好資產(chǎn)配置“四象限”，也是一件福澤后代事情。

同時(shí)，在人生的不同階段，自身需求與角色會(huì)發(fā)生轉(zhuǎn)變，在選擇理財(cái)工具時(shí)，也要注意調(diào)整各項(xiàng)配比，從而更好匹配當(dāng)下需求。比如，Daniel的資產(chǎn)配置，在“單身期”、“家庭形成期”、“子女教育期”和“家庭成熟期”時(shí)，都有不同的配比。以下的餅圖，顯示了他在不同人生階段的配置調(diào)整，僅供分享。

（注意：此圖僅供分享，不具參考指導(dǎo)意義。每個(gè)人的資產(chǎn)配置方式，還是要根據(jù)自身?xiàng)l件和需求來(lái)制定。）

如果你是理財(cái)“菜鳥(niǎo)”，Daniel建議你可以先去玩“現(xiàn)金流游戲”。這是著名投資家和財(cái)務(wù)教育家羅伯特·清崎發(fā)明的游戲，俗稱“老鼠賽跑”，是最大限度的模擬人生，讓你在游戲中體驗(yàn)生活中的各種投資行為，對(duì)理財(cái)有更直觀的理解，提高自己的財(cái)務(wù)智商。此外，還可以參看《窮爸爸富爸爸》系列叢書。

在理財(cái)?shù)缆飞?，懂得合理?guī)劃自己的財(cái)產(chǎn)很重要。無(wú)論你收入高低，存款多少，知道投資的“四象限”，并對(duì)資產(chǎn)配置進(jìn)行合理規(guī)劃，相信你一定能找到適合的理財(cái)方式，實(shí)現(xiàn)財(cái)富增值，甚至財(cái)務(wù)自由。

有錢有閑的生活，就是這么任性。