凱瑞德分別在2016年10月，2017年12月因為涉嫌信息披露違法違規(guī)被證監(jiān)會兩次立案調查，此次出來的結果是2017年12月的那次立案調查。

說來也怪，和很多上市公司信息披露違法違規(guī)內容不一樣的是，此次調查結果的違規(guī)內容只是重大訴訟披露不及時。

2013年2月5日、3月7日、4月11日，凱瑞德先后與阿克蘇信誠簽署3份借款協(xié)議， 分別借款3000萬元、740萬元、700萬元，擔保人為浙江第五季實業(yè)有限公司（以下簡稱第五季實業(yè)）和吳聯(lián)模，借款期滿日均為2015年3月5 日。

阿克蘇信誠分別向凱瑞德實際提供借款3000萬元、744萬元、700萬元。由于借款期限屆滿后凱瑞德未按約定償還借款本息，阿克蘇信誠將凱瑞德及擔保人第五季實業(yè)、吳聯(lián)模起訴至阿克蘇中院。

2015年9月6日，凱瑞德簽收了阿克蘇中院送達的涉及上述3筆借款的3起訴訟的應訴通知書。阿克蘇中院2015年10月14日和16日對上述3起訴訟作出判決，2016年1月15日作出執(zhí)行裁定書。2016年3月28日， 凱瑞德歸還阿克蘇信誠借款3944萬元。

對上述重大訴訟事項，凱瑞德未及時進行披露。實際上凱瑞德只是在2016年1月4日的《關于公司一宗土地及房產被查封的公告》中披露了第二筆借款訴訟。

證監(jiān)會認為公司未披露其他兩起訴訟；同時，凱瑞德在2015年年報中仍僅披露了第二筆借款訴訟，宣稱“本報告期公司無重大訴訟、仲裁事項”。

2015年5月29日，凱瑞德與德州銀行西城支行簽訂流動資金借款合同，約定借款金額3000萬元，期限6個月，擔保人為德棉集團、雙企集團和吳聯(lián)模。

當日，德州銀行西城支行將3000萬元借款轉入凱瑞德銀行賬戶。2015年7月31日（借款期限屆滿前），德州銀行西城支行向德州中院提交訴前保全申請。

2015年8月3日， 德州中院裁定查封凱瑞德、德棉集團銀行存款3500萬或其他等價值財產；2015年8月25日，德州銀行西城支行向德州中院起訴凱瑞德、德棉集團、雙企集團和吳聯(lián)模；2015年8月26日德州中院將查封凱瑞德、德棉集團財產的民事裁定書送達凱瑞德；2015年8月27日，德州中院將應訴通知書、起訴狀副本等材料郵寄凱瑞德，凱瑞德8月28日簽收。

2016年3月23日，德州中院判決凱瑞德償還3000萬元借款的本息，德棉集團、雙企集團和吳聯(lián)模承擔連帶清償責任；2016年3月29日，德州中院向凱瑞德送達判決書，凱瑞德當日簽收。

證監(jiān)會表示，對上述重大訴訟相關事項，凱瑞德未及時進行披露。同時，凱瑞德在《2015年年度報告》《2016年半年度報告》中宣稱“本報告期公司無重大訴訟、仲裁事項”。

凱瑞德的兩次違規(guī)都是重大訴訟沒有及時披露。我們先來復習一下，對于上市公司來說，什么是重大訴訟。深交所《股票上市規(guī)則》第十一章中有明確定義，涉及金額占上市公司最近一期經審計凈資產絕對值10%以上的訴訟就是重大訴訟，要及時披露。

而凱瑞德2014年和2015年經審計的凈資產分別為1.87億元和8150萬元，10%就分別為1870萬元和815萬元，的確上述兩個訴訟都構成重大訴訟需要披露，凱瑞德信息披露違規(guī)無疑。

但是有一點值得注意，通常上市公司重大訴訟未及時披露，最多只是被給予公開譴責的紀律處分，往往還是加上一些其他信息披露違規(guī)才被紀律處分，如果沒有其他違規(guī)只是重大訴訟未及時披露，則可能只是一張監(jiān)管函。

實際上，深交所也早在2016年6月1日向凱瑞德發(fā)去了監(jiān)管函。