新三板是全國(guó)性的非上市股份有限公司股權(quán)交易平臺(tái),主要針對(duì)的是中小微型企業(yè)。由于上新三板對(duì)企業(yè)的盈利沒(méi)有要求，只要求企業(yè)的主體及相關(guān)經(jīng)營(yíng)規(guī)范等，有主辦券商進(jìn)行推薦和持續(xù)督導(dǎo)即可，上新三板不需要證監(jiān)會(huì)發(fā)審委進(jìn)行審核，并且新三板掛牌公司的股份可以在全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)完成轉(zhuǎn)讓。因此，越來(lái)越多的企業(yè)已經(jīng)或正在掛牌新三板。公司上新三板應(yīng)注意五個(gè)環(huán)節(jié)的個(gè)人所得稅征與免。

有限公司在上新三板之前首先應(yīng)當(dāng)進(jìn)行股份制改造，即將有限公司改造為股份有限公司。原有限責(zé)任公司按原賬面凈資產(chǎn)值折股整體變更為股份有限公司的環(huán)節(jié)，必然會(huì)有資本公積、盈余公積和未分配利潤(rùn)等項(xiàng)目轉(zhuǎn)增股本，在這個(gè)整體變更設(shè)立股份公司的過(guò)程中，企業(yè)的自然人股東涉及個(gè)人所得稅。

根據(jù)《國(guó)家稅務(wù)總局關(guān)于股份制企業(yè)轉(zhuǎn)增股本和派發(fā)紅股征免個(gè)人所得稅的通知》（國(guó)稅發(fā)〔1997〕198號(hào)）的規(guī)定，股份制企業(yè)用資本公積金轉(zhuǎn)增股本不屬于股息、紅利性質(zhì)的分配，對(duì)個(gè)人取得的轉(zhuǎn)增股本數(shù)額，不作為個(gè)人所得，不征收個(gè)人所得稅；

股份制企業(yè)用盈余公積金派發(fā)紅股屬于股息、紅利性質(zhì)的分配，對(duì)個(gè)人取得的紅股數(shù)額，應(yīng)作為個(gè)人所得征稅。

《國(guó)家稅務(wù)總局關(guān)于原城市信用社在轉(zhuǎn)制為城市合作銀行過(guò)程中個(gè)人股增值所得應(yīng)納個(gè)人所得稅的批復(fù)》（國(guó)稅函〔1998〕289號(hào)）規(guī)定：所表述的“資本公積金”是指股份制企業(yè)股票溢價(jià)發(fā)行收入所形成的資本公積金，將此轉(zhuǎn)增股本由個(gè)人取得的數(shù)額，不作為應(yīng)稅所得征收個(gè)人所得稅。而與此不相符合的其他資本公積金分配個(gè)人所得部分，應(yīng)當(dāng)依法征收個(gè)人所得稅。

也就是說(shuō)，資本公積轉(zhuǎn)增資本不征收個(gè)人所得稅僅限于股票溢價(jià)轉(zhuǎn)增股本，并不包括有限責(zé)任公司資本溢價(jià)轉(zhuǎn)增資本。由此可見(jiàn)，有限責(zé)任公司整體變更為股份有限公司時(shí)，以資本公積、盈余公積及未分配利潤(rùn)轉(zhuǎn)增資本中屬于個(gè)人股東的部分，視同企業(yè)股息、紅利分配后，個(gè)人再投入企業(yè)。

所以，有限責(zé)任公司股份制改造，對(duì)個(gè)人取得的轉(zhuǎn)增股本數(shù)額作為個(gè)人所得，應(yīng)按股息、紅利所得繳納個(gè)人所得稅。如果屬于股份制企業(yè)，則對(duì)股份溢價(jià)發(fā)行所形成的股本溢價(jià)轉(zhuǎn)增資本部分，不征收個(gè)人所得稅，除此以外的資本公積、盈余公積及未分配利潤(rùn)轉(zhuǎn)增股本數(shù)額，作為股息、紅利分配，應(yīng)當(dāng)繳納個(gè)人所得稅。

根據(jù)《財(cái)政部、國(guó)家稅務(wù)總局關(guān)于個(gè)人非貨幣性資產(chǎn)投資有關(guān)個(gè)人所得稅政策的通知》（財(cái)稅〔2015〕41號(hào)）規(guī)定，自2015年4月1日起，以非貨幣性資產(chǎn)投資入股應(yīng)繳的個(gè)人所得稅如果一次性繳稅有困難的，可在不超過(guò)5個(gè)公歷年度內(nèi)（含）分期繳納。納稅人確定分期繳稅計(jì)劃應(yīng)報(bào)主管稅務(wù)機(jī)關(guān)備案。

所稱(chēng)非貨幣性資產(chǎn)，是指現(xiàn)金、銀行存款等貨幣性資產(chǎn)以外的資產(chǎn)，包括股權(quán)、不動(dòng)產(chǎn)、技術(shù)發(fā)明成果以及其他形式的非貨幣性資產(chǎn)。所稱(chēng)非貨幣性資產(chǎn)投資，包括以非貨幣性資產(chǎn)出資設(shè)立新的企業(yè)，以及以非貨幣性資產(chǎn)出資參與企業(yè)增資擴(kuò)股、定向增發(fā)股票、股權(quán)置換、重組改制等投資行為。公司以資本公積、盈余公積及未分配利潤(rùn)轉(zhuǎn)增股本屬于以非貨幣性資產(chǎn)增資擴(kuò)股，因此可以在不超過(guò)5個(gè)公歷年度內(nèi)（含）分期繳納個(gè)人所得稅。

股權(quán)激勵(lì)是企業(yè)以股權(quán)形式對(duì)員工的一種激勵(lì)。企業(yè)通過(guò)低于市場(chǎng)價(jià)或無(wú)償授予員工股權(quán)，對(duì)員工此前的工作業(yè)績(jī)予以獎(jiǎng)勵(lì)，并進(jìn)一步激發(fā)其工作熱情，與企業(yè)共同發(fā)展。

股權(quán)激勵(lì)中，員工往往低價(jià)或無(wú)償取得企業(yè)股權(quán)。對(duì)于該部分折價(jià)，實(shí)質(zhì)上是企業(yè)給員工發(fā)放的非現(xiàn)金形式的補(bǔ)貼或獎(jiǎng)金，應(yīng)在員工取得時(shí)計(jì)算納稅，這也是國(guó)際上的通行做法。

為了進(jìn)一步加大對(duì)創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)的支持力度，鼓勵(lì)創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)，根據(jù)《財(cái)政部、國(guó)家稅務(wù)總局關(guān)于完善股權(quán)激勵(lì)和技術(shù)入股有關(guān)所得稅政策的通知》（財(cái)稅〔2016〕101號(hào)）的規(guī)定，自2016年9月1日起，對(duì)符合條件的非上市公司授予本公司員工的股票期權(quán)、股權(quán)期權(quán)、限制性股票和股權(quán)獎(jiǎng)勵(lì)，符合規(guī)定條件的，經(jīng)向主管稅務(wù)機(jī)關(guān)備案，可實(shí)行遞延納稅政策，

即員工在取得股權(quán)激勵(lì)時(shí)可暫不納稅，遞延至轉(zhuǎn)讓該股權(quán)時(shí)納稅；股權(quán)轉(zhuǎn)讓時(shí)，按照股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入減除股權(quán)取得成本以及合理稅費(fèi)后的差額，適用“財(cái)產(chǎn)轉(zhuǎn)讓所得”項(xiàng)目，按照20%的稅率計(jì)算繳納個(gè)人所得稅。股權(quán)轉(zhuǎn)讓時(shí)，股票（權(quán)）期權(quán)取得成本按行權(quán)價(jià)確定，限制性股票取得成本按實(shí)際出資額確定，股權(quán)獎(jiǎng)勵(lì)取得成本為零。

按照調(diào)整前的稅收政策，企業(yè)給予員工的股票（權(quán)）期權(quán)、限制性股票、股權(quán)獎(jiǎng)勵(lì)等，員工應(yīng)在行權(quán)等環(huán)節(jié)，按照“工資薪金所得”項(xiàng)目；對(duì)員工之后轉(zhuǎn)讓該股權(quán)獲得的增值收益，則按“財(cái)產(chǎn)轉(zhuǎn)讓所得”項(xiàng)目，適用20%的稅率征稅。

而在101號(hào)稅收政策出臺(tái)后，在轉(zhuǎn)讓環(huán)節(jié)一次性征稅統(tǒng)一適用20%的稅率，使兩個(gè)征稅環(huán)節(jié)合并，簡(jiǎn)化了納稅操作，有效降低納稅人稅收負(fù)擔(dān)。

但享受遞延納稅政策的非上市公司股權(quán)激勵(lì)須同時(shí)滿足以下條件：

1.屬于境內(nèi)居民企業(yè)的股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃。

2.股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃經(jīng)公司董事會(huì)、股東（大）會(huì)審議通過(guò)。未設(shè)股東（大）會(huì)的國(guó)有單位，經(jīng)上級(jí)主管部門(mén)審核批準(zhǔn)。股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃應(yīng)列明激勵(lì)目的、對(duì)象、標(biāo)的、有效期、各類(lèi)價(jià)格的確定方法、激勵(lì)對(duì)象獲取權(quán)益的條件、程序等。

3.激勵(lì)標(biāo)的應(yīng)為境內(nèi)居民企業(yè)的本公司股權(quán)。股權(quán)獎(jiǎng)勵(lì)的標(biāo)的可以是技術(shù)成果投資入股到其他境內(nèi)居民企業(yè)所取得的股權(quán)。激勵(lì)標(biāo)的股票（權(quán)）包括通過(guò)增發(fā)、大股東直接讓渡以及法律法規(guī)允許的其他合理方式授予激勵(lì)對(duì)象的股票（權(quán)）。

4.激勵(lì)對(duì)象應(yīng)為公司董事會(huì)或股東（大）會(huì)決定的技術(shù)骨干和高級(jí)管理人員，激勵(lì)對(duì)象人數(shù)累計(jì)不得超過(guò)本公司最近6個(gè)月在職職工平均人數(shù)的30%。

5.股票（權(quán)）期權(quán)自授予日起應(yīng)持有滿3年，且自行權(quán)日起持有滿1年；限制性股票自授予日起應(yīng)持有滿3年，且解禁后持有滿1年；股權(quán)獎(jiǎng)勵(lì)自獲得獎(jiǎng)勵(lì)之日起應(yīng)持有滿3年。上述時(shí)間條件須在股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃中列明。

6.股票（權(quán)）期權(quán)自授予日至行權(quán)日的時(shí)間不得超過(guò)10年。這一條件僅針對(duì)股票（權(quán)）期權(quán)形式的股權(quán)激勵(lì)。

7.實(shí)施股權(quán)獎(jiǎng)勵(lì)的公司及其獎(jiǎng)勵(lì)股權(quán)標(biāo)的公司所屬行業(yè)均不屬于《股權(quán)獎(jiǎng)勵(lì)稅收優(yōu)惠政策限制性行業(yè)目錄》范圍。公司所屬行業(yè)按公司上一納稅年度主營(yíng)業(yè)務(wù)收入占比最高的行業(yè)確定。

《全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)業(yè)務(wù)規(guī)則(試行)》放松了對(duì)掛牌公司股東的限售要求，僅對(duì)控股股東及實(shí)際控制人有“兩年三批”的要求：“新三板掛牌公司控股股東及實(shí)際控制人在掛牌前直接或間接持有的股票分三批解除轉(zhuǎn)讓限制，每批解除轉(zhuǎn)讓限制的數(shù)量均為其掛牌前所持股票的三分之一，解除轉(zhuǎn)讓限制的時(shí)間分別為掛牌之日、掛牌期滿一年和兩年”。掛牌前股東的鎖定期，可由股東協(xié)商后自愿鎖定。

根據(jù)《財(cái)政部、國(guó)家稅務(wù)總局關(guān)于個(gè)人轉(zhuǎn)讓全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)掛牌公司股票有關(guān)個(gè)人所得稅政策的通知》（財(cái)稅〔2018〕137號(hào)）的規(guī)定，對(duì)個(gè)人轉(zhuǎn)讓新三板掛牌公司原始股取得的所得，按照“財(cái)產(chǎn)轉(zhuǎn)讓所得”，適用20%的比例稅率征收個(gè)人所得稅。

所稱(chēng)原始股是指?jìng)€(gè)人在新三板掛牌公司掛牌前取得的股票，以及在該公司掛牌前和掛牌后由上述股票孳生的送、轉(zhuǎn)股。

2019年9月1日之前，個(gè)人轉(zhuǎn)讓新三板掛牌公司原始股的個(gè)人所得稅，征收管理辦法按照現(xiàn)行股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得有關(guān)規(guī)定執(zhí)行，以股票受讓方為扣繳義務(wù)人，由被投資企業(yè)所在地稅務(wù)機(jī)關(guān)負(fù)責(zé)征收管理；自2019年9月1日（含）起，個(gè)人轉(zhuǎn)讓新三板掛牌公司原始股的個(gè)人所得稅，以股票托管的證券機(jī)構(gòu)為扣繳義務(wù)人，由股票托管的證券機(jī)構(gòu)所在地主管稅務(wù)機(jī)關(guān)負(fù)責(zé)征收管理。

《財(cái)政部、國(guó)家稅務(wù)總局關(guān)于上市公司股息紅利差別化個(gè)人所得稅政策有關(guān)問(wèn)題的通知》（財(cái)稅〔2015〕101號(hào)）規(guī)定，個(gè)人從公開(kāi)發(fā)行和轉(zhuǎn)讓市場(chǎng)取得的上市公司股票，持股期限超過(guò)1年的，股息紅利所得暫免征收個(gè)人所得稅。個(gè)人從公開(kāi)發(fā)行和轉(zhuǎn)讓市場(chǎng)取得的上市公司股票，持股期限在1個(gè)月以內(nèi)（含1個(gè)月）的，其股息紅利所得全額計(jì)入應(yīng)納稅所得額；持股期限在1個(gè)月以上至1年（含1年）的，暫減按50%計(jì)入應(yīng)納稅所得額；上述所得統(tǒng)一適用20%的稅率計(jì)征個(gè)人所得稅。

同時(shí)該文件規(guī)定：全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)掛牌公司股息紅利差別化個(gè)人所得稅政策，按照本通知規(guī)定執(zhí)行。因此，個(gè)人持有新三板股票而取得的股息紅利所得與持有上市公司股息紅利政策是一致的，即持股期限在1個(gè)月以內(nèi)（含1個(gè)月）的，其股息紅利所得全額計(jì)入應(yīng)納稅所得額；持股期限在1個(gè)月以上至1年（含1年）的，暫減按50%計(jì)入應(yīng)納稅所得額；持股期限超過(guò)1年的，股息紅利所得暫免征收個(gè)人所得稅。

《個(gè)人所得稅法》規(guī)定，“財(cái)產(chǎn)轉(zhuǎn)讓所得”應(yīng)繳納個(gè)人所得稅；

《個(gè)人所得稅法實(shí)施條例》規(guī)定，財(cái)產(chǎn)轉(zhuǎn)讓所得，是指?jìng)€(gè)人轉(zhuǎn)讓有價(jià)證券、股權(quán)、建筑物、土地使用權(quán)、機(jī)器設(shè)備、車(chē)船以及其他財(cái)產(chǎn)取得的所得。

新三板公司的股票屬于有價(jià)證券的范圍，屬于《個(gè)人所得稅法》中規(guī)定的“財(cái)產(chǎn)轉(zhuǎn)讓所得”的一個(gè)組成部分，除有特殊的免稅政策規(guī)定外，一律應(yīng)該依法按照20%的稅率繳納個(gè)人所得稅。

但根據(jù)《財(cái)政部、國(guó)家稅務(wù)總局關(guān)于個(gè)人轉(zhuǎn)讓全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)掛牌公司股票有關(guān)個(gè)人所得稅政策的通知》（財(cái)稅〔2018〕137號(hào)）的規(guī)定，自2018年11月1日（含）起，對(duì)個(gè)人轉(zhuǎn)讓新三板掛牌公司非原始股取得的所得，暫免征收個(gè)人所得稅。所稱(chēng)非原始股是指?jìng)€(gè)人在新三板掛牌公司掛牌后取得的股票，以及由上述股票孳生的送、轉(zhuǎn)股。2018年11月1日之前，個(gè)人轉(zhuǎn)讓新三板掛牌公司非原始股，尚未進(jìn)行稅收處理的，可不再征收，已經(jīng)進(jìn)行相關(guān)稅收處理的，不再進(jìn)行稅收調(diào)整。

實(shí)行新個(gè)人所得稅法后，對(duì)之前出臺(tái)的個(gè)人所得稅優(yōu)惠是否繼續(xù)有效，《財(cái)政部、稅務(wù)總局關(guān)于繼續(xù)有效的個(gè)人所得稅優(yōu)惠政策目錄的公告》（財(cái)政部稅務(wù)總局公告2018年第177號(hào)）進(jìn)行了明確，其中包括了上述各項(xiàng)優(yōu)惠政策，因此，上述文件仍然繼續(xù)有效。