1.4.3 資產(chǎn)負(fù)債表衡量企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況

資產(chǎn)負(fù)債表，主要報(bào)告企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況，白話說(shuō)，就是企業(yè)的家底怎樣？

主要報(bào)告三大類報(bào)表要素項(xiàng)目：資產(chǎn)、負(fù)債和所有者權(quán)益（股東權(quán)益）。

我們前面學(xué)習(xí)了會(huì)計(jì)第一個(gè)等式：資產(chǎn)=負(fù)債+所有者權(quán)益

如下圖1-4所示：

大家要把上圖所示的報(bào)表三要素——資產(chǎn)、負(fù)債和所有者權(quán)益的位置牢牢記住，后續(xù)會(huì)有很多地方需要這個(gè)“信息錨”，它們?nèi)叩年P(guān)系也很好的能從圖示中表示出來(lái)。

來(lái)，我們看一個(gè)最簡(jiǎn)單的資產(chǎn)負(fù)債表（表1-4），學(xué)習(xí)，總是由淺入深的不是嗎？

從上述表中可以看出，除了關(guān)注會(huì)計(jì)等式外，還要關(guān)注資產(chǎn)由流動(dòng)資產(chǎn)和非流動(dòng)資產(chǎn)組成，負(fù)債由流動(dòng)負(fù)債和非流動(dòng)負(fù)債組成。流動(dòng)和非流動(dòng)的劃分，主要的標(biāo)準(zhǔn)是一個(gè)會(huì)計(jì)年度（1.1-12.31）或一個(gè)營(yíng)業(yè)周期（制造一艘大型貨輪從開始備料生產(chǎn)到總裝完成下水，可能超過(guò)一年，但算做一個(gè)營(yíng)業(yè)周期）。資產(chǎn)是一個(gè)年內(nèi)能變?yōu)楝F(xiàn)金，負(fù)債是一年內(nèi)需要償還。

我們需要知道：資產(chǎn)的流動(dòng)性越高，越容易變成貨幣資金。負(fù)債的流動(dòng)性越高，需要我們還債的緊迫性越強(qiáng)。表中資產(chǎn)和負(fù)債的流動(dòng)性，基本是按資產(chǎn)負(fù)債表從上到下的順序排列的。

下面附表1-5，就是茅臺(tái)公司的2018年12月31日的合并資產(chǎn)負(fù)債表，注意，資產(chǎn)負(fù)債表列示的是截止會(huì)計(jì)期間（2018年）結(jié)束的日期，也就2018年最后一天茅臺(tái)公司的財(cái)務(wù)狀況。為了避免表格太寬大家看不清楚，我把負(fù)債和所有者權(quán)益部分放到了資產(chǎn)下部，標(biāo)準(zhǔn)的格式應(yīng)該和上述表1-4類似。

從上表1-5可以看出，茅臺(tái)公司的流動(dòng)資產(chǎn)中，最重要的就是貨幣資金有1121億元，比上年增長(zhǎng)28%，占資產(chǎn)總計(jì)1598億元的70%，是不是很厲害？正所謂“手中有錢，心中不慌”，這些貨幣資金，茅臺(tái)公司可以拿來(lái)做很多事情。說(shuō)明企業(yè)的資產(chǎn)質(zhì)量很高！另外一項(xiàng)重要的流動(dòng)資產(chǎn)就是存貨了，其金額為235億元，占總資產(chǎn)的比例為15%，基本是原材料、半成品酒和成品酒等。其他的資產(chǎn)比如應(yīng)收款項(xiàng)，其他應(yīng)收款等占比較小。它們也是茅臺(tái)公司的資產(chǎn)組成部分。

在非流動(dòng)資產(chǎn)中，最主要的就是固定資產(chǎn)了，也就是茅臺(tái)公司的生產(chǎn)設(shè)備、廠房車間、辦公樓及辦公設(shè)備等等。其金額為152億元，和去年基本持平，說(shuō)明公司沒有進(jìn)行大規(guī)模的基礎(chǔ)設(shè)施投資建設(shè)。另一項(xiàng)非流動(dòng)資產(chǎn)是無(wú)形資產(chǎn)，其金額為35億元，基本和上年持平，主要是企業(yè)擁有的土地使用權(quán)和軟件開發(fā)費(fèi)用資本化部分。查看報(bào)表附注，土地使用權(quán)占無(wú)形資產(chǎn)的99%以上。

在流動(dòng)負(fù)債中，第31行吸收存款及同業(yè)存放在一般的金融類公司很常見，生產(chǎn)性公司相對(duì)不多，其金額為115億元，占資產(chǎn)總計(jì)的8%，比去年同期增長(zhǎng)10%，聯(lián)系前面貨幣資金的增長(zhǎng)率12%，兩者基本可以有初步的勾稽關(guān)系。查看報(bào)表附注，知道該項(xiàng)目為茅臺(tái)公司的控股子公司——貴州茅臺(tái)集團(tuán)財(cái)務(wù)有限公司吸收集團(tuán)成員單位存款的金額。本身有前面的貨幣資金為償付手段，該負(fù)債的風(fēng)險(xiǎn)較小。

預(yù)收款項(xiàng)也占到資產(chǎn)總計(jì)的7%，主要是預(yù)收茅臺(tái)公司客戶的貨款，金額達(dá)108億元，比去年同期增長(zhǎng)39%，大家都知道，茅臺(tái)酒不那么好買，有這么多的預(yù)收款應(yīng)該是實(shí)際情況的反映。增長(zhǎng)幅度較大，可能大家爭(zhēng)相打款預(yù)定貨物的結(jié)果，也許是茅臺(tái)酒更好賣了吧，哈哈，我瞎猜的。

茅臺(tái)公司的非流動(dòng)資產(chǎn)很少，金額幾乎可以忽略不計(jì)。非流動(dòng)負(fù)債項(xiàng)目主要包括：長(zhǎng)期借款、應(yīng)付債券、長(zhǎng)期應(yīng)付款等，主要就是一年以后才有可能需要?dú)w還的負(fù)債。注意，如果一項(xiàng)非流動(dòng)負(fù)債隨著時(shí)間的推移，需要在報(bào)表日（12.31）一年內(nèi)償還，我們出具報(bào)表時(shí)，應(yīng)把它調(diào)整到表中第39行“一年內(nèi)到期的非流動(dòng)負(fù)債”中。

茅臺(tái)公司的負(fù)債合計(jì)為424萬(wàn)元，其資產(chǎn)負(fù)債率（總負(fù)債/總資產(chǎn)*100%）為27%，負(fù)債率很低，說(shuō)明公司抗風(fēng)險(xiǎn)能力很強(qiáng)。銀行肯定很喜歡給這樣的公司貸款，可人家不需要啊，哈哈，這也是“馬太效應(yīng)”吧。大家也看到了，茅臺(tái)公司短期借款和長(zhǎng)期借款的金額均為0。

所有者權(quán)益：茅臺(tái)公司的所有者權(quán)益合計(jì)金額為1174億元，比上年末增長(zhǎng)22%，占資產(chǎn)總計(jì)的73%。所有者權(quán)益中，實(shí)收資本是公司初創(chuàng)或后續(xù)股票發(fā)行時(shí)，股東們投入的資金。資本公積一般是資本的溢價(jià)。盈余公積和未分配利潤(rùn)一般合起來(lái)稱作留存收益，也就是企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)過(guò)程中賺的錢“積累下來(lái)”和“尚未分配”的部分。

好了，資產(chǎn)負(fù)債表就給大家簡(jiǎn)易介紹到這里。

下面大家看下前面我給大家介紹的三張表的勾稽關(guān)系，如圖1-5：