預見2021|2021年中國潤滑油行業(yè)全景簡析

阿明哥哥資料區(qū) 2021-03-13

展開全文

潤滑油是指涂在機器軸承、設備等運動部分表面的油狀液體，行業(yè)的上游是基礎油、添加劑等原料的供應；中游是潤滑油制造；下游主要應用于汽車、工程機械和船舶制造等領域。潤滑油使用水平的高低，直接反映了這個國家經(jīng)濟發(fā)展程度和設備控制狀況及生產(chǎn)效率和環(huán)保意識的差異。本文將從產(chǎn)業(yè)鏈發(fā)展現(xiàn)狀、競爭格局及發(fā)展前景等多角度深入分析我國潤滑油產(chǎn)業(yè)。

1、潤滑油產(chǎn)業(yè)鏈概覽

潤滑油行業(yè)屬于石油化工行業(yè)的子行業(yè)

潤滑油行業(yè)屬于石油化工行業(yè)的子行業(yè)，而潤滑油又是由基礎油和添加劑調(diào)制而成的，石油初級煉制行業(yè)和添加劑行業(yè)自然成為潤滑油的上游；潤滑油制造作為產(chǎn)業(yè)鏈的核心，處于中游位置；在下游應用領域方面，潤滑油最終要流向汽車工業(yè)、工程機械、能源化工等行業(yè)。

潤滑油的上游企業(yè)主要是石油化工企業(yè)和添加劑制造企業(yè)，在上游中，石油經(jīng)過提煉可以得到汽油、柴油、基礎油、煤油和瀝青等，而添加劑根據(jù)單劑和復合劑劃分，又有不同的種類，主要添加劑有極壓抗磨劑、清凈劑、分散劑等。

潤滑油中游環(huán)節(jié)為潤滑油制造，主體是各個潤滑油企業(yè)，主要生產(chǎn)汽機油、柴機油、車輔油、防凍液、工業(yè)潤滑油等產(chǎn)品，成為整個潤滑油產(chǎn)業(yè)鏈存在的基礎和核心。

下游是潤滑油的應用領域，潤滑油產(chǎn)品應用廣泛，幾乎包含了各個制造業(yè)、能源工業(yè)、工程機械、汽車等領域。

2、產(chǎn)業(yè)鏈上游

基礎油、添加劑供給穩(wěn)定

潤滑油一般由基礎油和添加劑兩部分組成。其中，基礎油是潤滑油的主要成分，決定著潤滑油的基本性質(zhì)，添加劑彌補和改善基礎油性能方面的不足，賦予新的性能，是潤滑油的重要組成部分。數(shù)據(jù)顯示，2018-2020年，我國基礎油產(chǎn)量穩(wěn)步增長；2020年，全國基礎油產(chǎn)能達2130萬噸，產(chǎn)量為875萬噸，行業(yè)整體開工率穩(wěn)定在41%。

同時，在基礎油的供給價格方面，由于近年來需求端增速明顯不及供應端，導致買方市場主導下，價格一路下行。據(jù)中國石油和化學工業(yè)聯(lián)合會的統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，2020年期間，我國基礎油(I類)的市場價格總體下行，10月末達最低點(4070元/噸)，但于12月末回升至4910元/噸：

而在潤滑油添加劑領域，據(jù)上海市潤滑油品行業(yè)協(xié)會的統(tǒng)計預測數(shù)據(jù)顯示，2019年，國內(nèi)潤滑油添加劑的消耗量約為95.9萬噸，保守估計到2023年，中國潤滑油添加劑的消耗量將升至112萬噸左右。

此外，目前處于我國第一梯隊的添加劑供應商包括：瑞豐新材、錦州天合、無錫南方、康泰股份、上海海潤、蘭煉添加劑、錦州石化等。

3、產(chǎn)業(yè)鏈中游

2020年產(chǎn)量約780萬噸、進口量下降

產(chǎn)業(yè)鏈中游是潤滑油的制造，近年來，伴隨著我國經(jīng)濟的快速發(fā)展、汽車保有量的持續(xù)增長以及工業(yè)化進程的不斷加快，我國已經(jīng)成為全球最大的潤滑油消費國之一。據(jù)隆眾咨詢的統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，2020年，全國潤滑油產(chǎn)量約為780萬噸，總招標采購量約為4.69萬噸：

在進出口方面，據(jù)中國海關總署的統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，2015-2020年，我國潤滑油進口量總體減少、出口量總體增長。2020年，全國共進口潤滑油28.95萬噸，較2019年小幅下降，主要因疫情導致的經(jīng)濟發(fā)展緩慢所影響。

同時，從我國潤滑油主要進口市場來看，2020年，我國潤滑油的進口市場較為分散，其中，從新加坡進口的潤滑油數(shù)量最多，達6523.7噸，占進口總量的2.3%；第二大進口市場是韓國，我國從韓國共進口了3857.25噸潤滑油，占進口總量的1.3%。

4、產(chǎn)業(yè)鏈下游

車用潤滑油消費占比最大

按不同用途，潤滑油產(chǎn)品可分為車用潤滑油、工業(yè)潤滑油和其他潤滑油，其中，汽車和工程機械市場是潤滑油產(chǎn)品最大的應用領域。

在國內(nèi)潤滑油消耗總量中，車用潤滑油占的比重較大；2016年，車用潤滑油約占潤滑油消費總量的53%，工業(yè)潤滑油約占潤滑油消費總量的47%；2019年，車用潤滑油約占潤滑油消費總量的58.5%，工業(yè)潤滑油約占潤滑油消費總量的41.5%。車用潤滑油的細分產(chǎn)品中，柴機油需求占潤滑油比約34.5%，汽機油需求占比約24%：

5、競爭格局

國外品牌競爭力更強

根據(jù)行業(yè)某媒體分析的信息顯示，2019年，我國潤滑油十大品牌基本由國外品牌占據(jù)，其中美孚、殼牌和嘉實多潤滑油占據(jù)“中國潤滑油十大品牌”的前三位；在自主品牌方面，高科潤滑油、領航潤滑油和司能潤滑油占據(jù)“中國潤滑油自主品牌十強”的前三位。

總體來看，國外廠商在我國潤滑油市場的競爭力更強，而國產(chǎn)品牌也正逐漸提升競爭力，消費者的認可度也逐步提升。

6、需求前景

車用潤滑油市場仍將保持增長

在需求前景方面，從我國潤滑油最大的應用領域-車用市場分析。一方面，2010年以來，我國汽車工業(yè)不斷發(fā)展、汽車產(chǎn)量、保有量總體增長，隨之帶動了車用潤滑油的需求增長。2020年，全國汽車產(chǎn)量為2462.5萬輛，保有量達2.8億輛：

另一方面，在新能源汽車領域，混動力汽車對潤滑油的需求與傳統(tǒng)汽車類似，而純電動汽車的變速箱、連接件、減震器等對潤滑油存在需求。數(shù)據(jù)顯示，新能源汽車產(chǎn)量從2011的0.8萬輛增長至2020年的136.6萬輛，增幅明顯，同時，根據(jù)《新能源汽車產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)劃(2021-2035年)》的內(nèi)容，我國新能源汽車市場未來仍將保持增長趨勢，可見，新能源汽車用潤滑油的市場需求前景也是較為明朗的。