1、科創(chuàng)50；為什么會錯過，核心原因：研究不夠細致，沒有反復推敲，以及出現異動時沒有深度思考；

當初看好科創(chuàng)50的原因是什么？我比較篤定科創(chuàng)50會有一輪很大的牛市，一般來講，大牛市啟動之前，會有一個明顯的異動，我看到2019年年初創(chuàng)業(yè)板啟動牛市之前，在18年10月底出現了明顯的異動；當然后來進一步的研究，似乎當時反彈的主力還是上證50的方向，結合了一些判斷，我確實有了一個相對明確的判斷，本輪反彈的重點會是碳中和，也就是21年大漲的方向，就是本輪反彈的主要方向；這個判斷事后看也是對的；科創(chuàng)50本輪最高反彈了32.5%；當初創(chuàng)業(yè)板反彈了20%，有這么多差距也很正常；19年上證50才反彈了10%，這里面有一個重要的問題，就是我根據當時的人民幣的情況，來判斷大盤所處的階段，得到一個判斷是大盤即便反彈，類似18年10月份的反彈還沒有來，市場需要經歷的是類似18年7、8月份的反彈；這主要是堅定了市場反彈方向應該是創(chuàng)業(yè)板、光伏；所以這才有了反彈主力不在科創(chuàng)板而在創(chuàng)業(yè)板的判斷，實際上這里的錯誤在于，科創(chuàng)板和創(chuàng)業(yè)板有類似屬性，科創(chuàng)板的權重恰好也是創(chuàng)業(yè)板權重的方向，科創(chuàng)板的走勢和創(chuàng)業(yè)板也是基本同步的。

實際情況這一次科創(chuàng)板已經極其明顯的異動了，成交量可以看出來，也就是說這已經是類似2018年10月份的新方向大牛市之前的反彈；

這里在投研上的啟發(fā)是什么？深度的歷史復盤是極其必要的，并且要做得極其細致，反復推敲。

2、為什么會錯過券商？分析不夠細致，錯誤的結論不如沒有結論，沒有把握券商行情的關鍵邏輯，券商的關鍵邏輯是，它總是大行情的收尾。

復盤的經驗是券商尖底、領漲；但這個領漲是券商是必須先有大幅度的反彈后，真正的牛市方向才會啟動；18年10月開始券商明顯啟動，19年1月創(chuàng)業(yè)板啟動；現在券商啟動，可能3～5月后科創(chuàng)板啟動大牛市；

同時20年7月、19年2月底有一個規(guī)律是券商總是滯后于主流板塊；但18年10月啟動時券商是領先的；所以券商是領先還是補漲也不必然；

關鍵是這次我還特別說券商機會不大，我分析的啥？我復盤了券商個別連板但最終不成氣候是時而有之的，但這次的不一樣在于光大確實是市值相對大的券商；任何判斷如果不夠嚴謹就很可能得到錯誤的結論，錯誤的結論不如沒有結論；所以做股票，要盡可能做少數大勝算的事，減少決策數量，少就是多。

3、怎么才能不錯過下一個機會？先界定清楚可能的機會在哪里？對機會本身要有反復推敲，同時密切關注蛛絲馬跡，稍有異動就做充分思考；

4、在界定下一個大機會時，有一個很值得思考的問題是：我是如何判斷大機會的，我判斷的方法論是什么。比如說券商，它是歷史復盤總是會有脈沖出現，比如科創(chuàng)50，暴跌后總是有反彈，這些都是歷史圖形；背后的邏輯是天下苦秦久矣所積累的反抗能量；這些還都不是超級行情的條件；

再比如說超級機會往往來自于困境反轉或者景氣度的長期加強；

如何判斷大機會？這個事情需要專門一篇文章，作深度思考；

5、怎么布局當下的機會？基建、地產、豬肉上適當增加倉位；

基建上布局了一成，還要再加倉，之前的陜西建工再看，彈性是不是夠大？

我們的決策流程是，先圖形后邏輯；

先要把所有我們能找到的基建股全部找出來，對比圖形，看看哪些圖形最有可能走主升浪？

然后我們再挖掘圖形背后的邏輯，看看股票背后的邏輯能不能支撐股價大漲。

地產我們算是有了基本的布局，今天的任務是基建和豬肉，看看能不能找到潛在空間和安全邊際俱佳的股票。

豬肉有一個邏輯，隨著豬價的反彈，反而有可能股價下跌，反之更可能股價上漲，因為豬價反彈，不利于行業(yè)出清，也不利于豬價的進一步上漲；但整體上豬價應該是筑底區(qū)間，豬肉股也已經幾本見底。