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5G以更快的傳輸速度、超低的時延、更低功耗和海量連接開啟了萬物互聯(lián)新時代。5G技術(shù)與大數(shù)據(jù)、云計算、人工智能、區(qū)塊鏈等新技術(shù)的融合發(fā)展將推動各行各業(yè)的數(shù)字化發(fā)展，帶來商業(yè)模式的演進或重塑，產(chǎn)生巨大的經(jīng)濟和社會價值。

由于5G網(wǎng)絡(luò)部署投資高、標(biāo)準(zhǔn)尚未最終完善，5G應(yīng)用將在數(shù)字化基礎(chǔ)較好、技術(shù)相對成熟、經(jīng)濟或社會價值較大的場景中率先落地。隨著技術(shù)的進步和5G商用的推進，5G應(yīng)用將在更多的場景中落地。

本文依據(jù)場景應(yīng)用預(yù)期落地時間先后和潛在市場空間大小，選取了11個典型應(yīng)用場景（超高清視頻、車聯(lián)網(wǎng)、智慧安防、云VR/AR、智慧醫(yī)療、智能電網(wǎng)、智慧金融、云游戲、工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)、無人機、智慧家庭）進行深入分析，以挖掘5G時代可能的新業(yè)態(tài)、新模式、市場空間以及潛在的投資機會。

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5G應(yīng)用場景概述

一直以來，移動通信技術(shù)的變遷決定著信息產(chǎn)業(yè)、乃至全社會的發(fā)展方向。自2G移動通信時代開啟以來，互聯(lián)網(wǎng)公司發(fā)展加速；3G技術(shù)推動智能手機誕生，在無線搜索、手機購物、社交軟件等方面的應(yīng)用，促進了Google、Amazon、百度、阿里巴巴、微博、微信等互聯(lián)網(wǎng)巨頭的發(fā)展；4G對于更高速率數(shù)據(jù)傳輸?shù)闹С郑龠M了語音、視頻、游戲等高速移動通信應(yīng)用的發(fā)展，使Facebook、騰訊等企業(yè)相關(guān)業(yè)務(wù)獲得巨大提升。新一代5G移動通信網(wǎng)絡(luò)在增強型移動通信、超高可靠低時延通信、海量機器通信三大技術(shù)場景的應(yīng)用，相對前一代4G網(wǎng)絡(luò)有本質(zhì)的提高。

國際移動通信技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)組織3GPP定義了5G的三大類應(yīng)用場景：增強移動寬帶（eMBB，enhanced Mobile Broadband）、海量機器類通信（mMTC，massive Machine Type of Communication，又稱大規(guī)模物聯(lián)網(wǎng)通信）和超高可靠超低時延通信（uRLLC，ultra Reliable & Low Latency Communication）。其中，eMBB能夠保障高速移動或大范圍覆蓋邊緣的業(yè)務(wù)連續(xù)性、以及熱點高容量地區(qū)的高速網(wǎng)絡(luò)傳輸，主要是面向以人為中心的應(yīng)用場景，是未來高清視頻、云VR/AR、智慧金融等消費類互聯(lián)網(wǎng)應(yīng)用升級的基礎(chǔ)。mMTC具有終端功耗低、傳輸數(shù)據(jù)多、連接數(shù)量多、連接密度大等特點，主要面向智能電網(wǎng)、智慧安防等應(yīng)用場景。uRLLC核心是提供毫秒級的超低端到端時延和接近100%的超高業(yè)務(wù)可靠性，主要面向車聯(lián)網(wǎng)、無人機、工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)、智慧醫(yī)療等應(yīng)用場景。

5G帶來了超越光纖的傳輸速度（Mobile Beyond Giga）、超越工業(yè)總線的實時交互能力（Real-Time World）和全空間的連接能力（All-Online Everywhere）。5G網(wǎng)絡(luò)能夠提供可以定制的、安全隔離的網(wǎng)絡(luò)切片服務(wù)，結(jié)合邊緣計算的部署方式，可以靈活支撐多樣的行業(yè)應(yīng)用場景，滿足垂直行業(yè)差異化服務(wù)的需求。

網(wǎng)絡(luò)能力的發(fā)展為更多新技術(shù)的發(fā)展和演進提供了支撐，5G技術(shù)與大數(shù)據(jù)、云計算、人工智能、區(qū)塊鏈等技術(shù)融合應(yīng)用，將升級甚至變革一些產(chǎn)業(yè)，孵化出新應(yīng)用，催生出新業(yè)態(tài)、新模式。同時，行業(yè)應(yīng)用的發(fā)展也會促進5G網(wǎng)絡(luò)的建設(shè)需求，形成良性循環(huán)驅(qū)動。

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超高清視頻

超高清視頻（UHD，Ultra High Definition）是指視頻畫面分辨率在4K或8K及以上（4K、8K畫面分辨率分別為高清的4倍和16倍），并同時滿足高幀率、高色深、寬色域、高動態(tài)等六維度指標(biāo)。與當(dāng)前主流高清視頻相比，超高清視頻能提供更豐富的畫面層次和更精致的畫面細(xì)節(jié)、更舒適的觀看體驗等。超高清視頻是繼視頻數(shù)字化、高清化之后的新一輪重大技術(shù)革新，將帶動視頻采集、制作、傳輸、呈現(xiàn)、應(yīng)用等產(chǎn)業(yè)鏈各環(huán)節(jié)發(fā)生深刻變革。根據(jù)賽迪研究院預(yù)測，未來個人消費者網(wǎng)絡(luò)流量的80%以上和行業(yè)應(yīng)用流量的70%以上都將是視頻數(shù)據(jù)，超高清視頻將成為未來視頻數(shù)據(jù)的主流形式。

從2018年起，全球各國開始重視超高清視頻產(chǎn)業(yè)發(fā)展，日本2020年東京奧運會和北京2022年冬奧會都宣布將采用8K直播，而我國工信部、國家廣播電視總局等部門也印發(fā)《超高清視頻產(chǎn)業(yè)發(fā)展行動計劃(2019-2022年)》表示要加快推動中國超高清視頻產(chǎn)業(yè)發(fā)展。但超高清視頻不僅僅是顯示畫面達(dá)到標(biāo)準(zhǔn)，還需要超高清視頻內(nèi)容以及背后高速傳輸網(wǎng)絡(luò)的支撐。由于超高清視頻更大的數(shù)據(jù)量需要更快的信息傳輸速度，因此對現(xiàn)有通信網(wǎng)絡(luò)提出了極大的挑戰(zhàn)。5G移動通信網(wǎng)絡(luò)的高速低時延特性，可以解決超高清視頻行業(yè)當(dāng)前面臨的傳輸瓶頸，從而帶動整個采集、制作、播放內(nèi)容的升級，使超高清視頻行業(yè)真正商用落地。

超高清視頻產(chǎn)業(yè)是以超高清視頻的采集、制作、傳輸、呈現(xiàn)為主的相關(guān)經(jīng)濟活動，其產(chǎn)業(yè)鏈可分為核心層、服務(wù)層和應(yīng)用層三個層次。我國超高清視頻產(chǎn)業(yè)已形成終端先行、寬帶網(wǎng)絡(luò)建設(shè)穩(wěn)步推進、行業(yè)應(yīng)用初步興起的良好態(tài)勢。發(fā)展超高清視頻將有效帶動終端產(chǎn)品及制作設(shè)備替代升級，帶動上游芯片、面板等產(chǎn)業(yè)發(fā)展，促進5G、固定寬帶網(wǎng)絡(luò)投資建設(shè)和商用發(fā)展。

應(yīng)用層是超高清視頻與各個行業(yè)融合應(yīng)用形成的新模式新業(yè)態(tài)，以超高清視頻更精細(xì)的圖像數(shù)據(jù)為基礎(chǔ)，依托人工智能處理的效率和準(zhǔn)確度，以及5G的低時延、高帶寬傳輸能力，將加速超高清視頻在車聯(lián)網(wǎng)、云計算等領(lǐng)域的應(yīng)用，以及在文教娛樂、安防監(jiān)控、智能交通等領(lǐng)域的創(chuàng)新發(fā)展。服務(wù)層是超高清視頻產(chǎn)業(yè)發(fā)展的支撐平臺，包括集成服務(wù)、內(nèi)容服務(wù)、分發(fā)服務(wù)、增值服務(wù)、安全服務(wù)等。

核心層提供硬件設(shè)備的生產(chǎn)制造，包括視頻生產(chǎn)設(shè)備、網(wǎng)絡(luò)傳輸設(shè)備、終端呈現(xiàn)設(shè)備。這是我們認(rèn)為目前看來，這也是超高清視頻產(chǎn)業(yè)鏈中市場前景最清晰、商用模式最成熟的環(huán)節(jié)。

2019年3月，工信部、國家廣播電視總局等部門印發(fā)《超高清視頻產(chǎn)業(yè)發(fā)展行動計劃（2019-2022年）》（以下簡稱《行動計劃》），可以說是國家對于超高清視頻產(chǎn)業(yè)發(fā)展的總體規(guī)劃和指導(dǎo)。按照《行動計劃》，未來超高清視頻產(chǎn)業(yè)將按照“4K先行、兼顧8K”的總體技術(shù)路線，大力推進產(chǎn)業(yè)發(fā)展和相關(guān)領(lǐng)域應(yīng)用。計劃到2022年，我國超高清視頻產(chǎn)業(yè)總體規(guī)模超過4萬億元，4K產(chǎn)業(yè)生態(tài)體系基本完善，8K關(guān)鍵技術(shù)產(chǎn)品研發(fā)和產(chǎn)業(yè)化取得突破，形成一批具有國際競爭力的企業(yè)。超高清視頻內(nèi)容資源極大豐富，網(wǎng)絡(luò)承載能力顯著提高，制播、傳輸和監(jiān)管系統(tǒng)建設(shè)協(xié)同推進，產(chǎn)業(yè)發(fā)展支撐體系基本健全，形成技術(shù)、產(chǎn)品、服務(wù)和應(yīng)用協(xié)調(diào)發(fā)展的良好格局。

具體來說，到2020年，4K攝像機、監(jiān)視器、切換臺等采編播專用設(shè)備形成產(chǎn)業(yè)化能力；4K電視終端銷量占電視總銷量的比例超過40%；建立較為完善的超高清視頻產(chǎn)業(yè)標(biāo)準(zhǔn)體系在文教娛樂、安防監(jiān)控、醫(yī)療健康、智能交通、工業(yè)制造等領(lǐng)域開展基于超高清視頻的應(yīng)用示范。

到2022年，CMOS圖像傳感器、光學(xué)鏡頭、專業(yè)視頻處理芯片、編解碼芯片等核心元器件取得突破，8K前端核心設(shè)備形成產(chǎn)業(yè)化能力； 4K電視終端全面普及，8K電視終端銷量占電視總銷量的比例超過5%；在文教娛樂、安防監(jiān)控、醫(yī)療健康、智能交通、工業(yè)制造等領(lǐng)域?qū)崿F(xiàn)超高清視頻的規(guī)模化應(yīng)用。

可以說《行動計劃》非常全面、詳細(xì)的制定了從2019年起的產(chǎn)業(yè)具體發(fā)展目標(biāo)和規(guī)劃，在技術(shù)、產(chǎn)品、傳輸、內(nèi)容等方面都有具體安排。在技術(shù)方面，強調(diào)突破關(guān)鍵核心技術(shù)，既包括超高清成像、高帶寬實時傳輸、超高速儲存、視頻人臉視頻、行為動態(tài)分析等軟件關(guān)鍵技術(shù)，也包括支持超高清視頻的SoC芯片、音視頻處理芯片、圖像傳感器、新型顯示器件、4K/8K顯示面板、高精密光學(xué)鏡頭等硬件核心器件。在產(chǎn)品方面，主要強調(diào)推動重點產(chǎn)品的產(chǎn)業(yè)化，一方面是采集制作端的超高清攝像機、電視總控播出系統(tǒng)、專業(yè)監(jiān)視器等重點制播設(shè)備產(chǎn)業(yè)化，另一方面是用戶終端側(cè)超高清電視、機頂盒、虛擬現(xiàn)實等產(chǎn)品的普及和商用。在傳輸方面，強調(diào)提升網(wǎng)絡(luò)傳輸能力，主要是通過5G網(wǎng)絡(luò)和高速光纖滿足超高清視頻的高容量傳輸需求。

此外，《行動計劃》還就超高清視頻產(chǎn)業(yè)的創(chuàng)新應(yīng)用作出指引，超高清視頻所能攜帶的海量數(shù)據(jù)信息，使其不僅僅能用于傳統(tǒng)廣播電視和文教娛樂領(lǐng)域，還可以應(yīng)用于安防監(jiān)控領(lǐng)域（超高清視頻識別和監(jiān)控）、醫(yī)療健康領(lǐng)域（遠(yuǎn)程醫(yī)療、手術(shù)培訓(xùn)、醫(yī)療影像檢測等）、智能交通領(lǐng)域（智能網(wǎng)聯(lián)汽車、交通管控識別）、工業(yè)制造領(lǐng)域（生產(chǎn)自動化、人機協(xié)作交互場景）。

視頻生產(chǎn)設(shè)備主要是用于對超高清視頻的采集、制作、編碼和儲存。在這一環(huán)節(jié)，我們認(rèn)為超高清視頻采集端的各類攝像機將出現(xiàn)大幅度需求爬坡情況，以電視臺為主的內(nèi)容制作方在政策和市場兩端驅(qū)動下，將有極大動力去替換現(xiàn)有攝像機，未來市場增長較為穩(wěn)定而持續(xù)。

網(wǎng)絡(luò)傳輸設(shè)備則主要是5G移動網(wǎng)絡(luò)和超高速固定寬帶網(wǎng)絡(luò)中使用的設(shè)備，我們認(rèn)為由于超高清視頻的應(yīng)用領(lǐng)域安防、交通、醫(yī)療都更適合移動網(wǎng)絡(luò)傳輸，而不適合限制條件較多的固定寬帶網(wǎng)絡(luò)，因此5G網(wǎng)絡(luò)會成為未來超高清視頻的主要傳輸通道。按照超高清視頻標(biāo)準(zhǔn)，4K視頻傳輸速率至少為12-40Mbps，8K視頻傳輸速度至少為48-160Mbps，如果想要滿足超高清視頻傳輸需求，則必須在SA（獨立組網(wǎng)）標(biāo)準(zhǔn)下建成基本覆蓋的5G移動通信網(wǎng)絡(luò)。而數(shù)據(jù)傳輸?shù)母邘挕⒌蜁r延要求，對5G網(wǎng)絡(luò)設(shè)備的要求更加嚴(yán)格。例如在光通信器件中，一般認(rèn)為5G網(wǎng)絡(luò)在承載網(wǎng)需要的光模塊達(dá)到40G以上即可，但在超高清視頻需求下，5G承載網(wǎng)光模塊至少需要100G速度，在部分熱點地區(qū)甚至需要部署400G光模塊。目前400G光模塊市場價格約為700到800美元，業(yè)界預(yù)期能夠在5G部署時最多降至400美元，超高清視頻對高速光模塊的需求將產(chǎn)生巨大市場空間。同樣，超高清視頻傳輸對超高速光纖的需求也將促進光纖光纜市場的結(jié)構(gòu)性升級。建議關(guān)注具有高速光模塊、高速光纖生產(chǎn)能力的廠商。

終端呈現(xiàn)設(shè)備包括電視、機頂盒、PC、平板、手機、VR/AR。目前4K電視已經(jīng)面世，根據(jù)中國電子視像行業(yè)協(xié)會的數(shù)據(jù)顯示，截止2018年底，我國4K電視滲透率將達(dá)到58%，預(yù)計3年后將達(dá)到71%。2018年全球4K電視滲透率將從上一年同期的30%上升到40%以上。目前市面上的4K電視主要是49寸以上的大尺寸面板，超高清視頻的推廣將進一步推動國內(nèi)面板向大尺寸階段邁進。超高清顯示面板的發(fā)展將有助于顯示面板行業(yè)實現(xiàn)進一步技術(shù)升級，并帶動產(chǎn)業(yè)附加值的持續(xù)提升，同時伴隨著超高清帶來的顯示面板尺寸的顯著提升，將有助行業(yè)消化過剩的產(chǎn)能，提振行業(yè)景氣度和盈利能力。

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車聯(lián)網(wǎng)

近年來我國汽車保有量迅速增長，隨之而來的交通安全、出行效率和環(huán)境保護等問題也日益突出。運用科技手段，構(gòu)建可靠、科學(xué)的車聯(lián)網(wǎng)，以提升交通運輸效率是業(yè)界持續(xù)關(guān)注的熱點。車聯(lián)網(wǎng)中，車輛是移動通信設(shè)備載體。由于車輛多數(shù)時間在高速移動，車聯(lián)網(wǎng)的拓?fù)浣Y(jié)構(gòu)具有非常強的動態(tài)性，拓?fù)渥兓臁⒕W(wǎng)絡(luò)接入中斷頻繁、通信環(huán)境復(fù)雜多變、可靠性要求極高等問題使得車聯(lián)網(wǎng)的構(gòu)建在以往技術(shù)的基礎(chǔ)上存在非常大的障礙。

體系結(jié)構(gòu)方面，若要使車聯(lián)網(wǎng)能有更好的體驗，必須要有足夠多的路側(cè)單元（RSU）作為車輛聯(lián)網(wǎng)的接入點，以將車輛和道路信息上傳至云端；通信方面，由于車輛高速移動，需要快速可靠地進行網(wǎng)絡(luò)接入與信息交互，時延受限是此前車聯(lián)網(wǎng)發(fā)展的最大制約因素；安全方面，車聯(lián)網(wǎng)的用戶信息聯(lián)網(wǎng)之后會隨時被感知，有被干擾和竊聽的風(fēng)險。隨著5G通信技術(shù)的快速發(fā)展，移動通信網(wǎng)絡(luò)將融合大規(guī)模天線陣列（MIMO）、超密集組網(wǎng)、終端直通、認(rèn)知無線電等先進技術(shù)，對多樣化應(yīng)用場景的適應(yīng)性更強。5G技術(shù)所需要布設(shè)的大量基站，與低時延的特點完美解決了目前車聯(lián)網(wǎng)在體系結(jié)構(gòu)和通信約束兩個問題。隨著通信安全相關(guān)標(biāo)準(zhǔn)的不斷規(guī)范，5G在車聯(lián)網(wǎng)領(lǐng)域的發(fā)展?jié)摿浅４蟆?/p>

所謂遠(yuǎn)控駕駛，是指駕駛員可以在遠(yuǎn)程遙控車輛，進行前進、加速、剎車和轉(zhuǎn)彎等操作。遠(yuǎn)控駕駛需要車輛將復(fù)雜的周圍環(huán)境的信息以非?？斓乃俣冗M行傳遞，5G技術(shù)的低時延和大帶寬可以非常完美地解決這一問題。

未來，遠(yuǎn)控駕駛將有非常廣泛的應(yīng)用場景。在C端，遠(yuǎn)控駕駛可以提供高級禮賓服務(wù)，乘客可以在途中工作或參加會議；也可提供出租車服務(wù)，同時適用于無駕照人員，或者生病、醉酒等不適合開車的情況。在B端，遠(yuǎn)控駕駛可以用于極端環(huán)境下的車輛作業(yè)，如礦區(qū)、垃圾運送區(qū)域、地基壓實區(qū)以及搶險救災(zāi)等人員無法到達(dá)的區(qū)域，提升操作效率并節(jié)省人力。此外，遠(yuǎn)控駕駛還可以作為人工駕駛的補充，在特殊情況下由專業(yè)人員介入操作，幫助駕駛員脫離危險環(huán)境。

目前，我國硬件廠商、電信運營商和互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)均已在遠(yuǎn)控駕駛領(lǐng)域有所布局。2018年11月，中國移動推出了“動力云”平臺，對5G遠(yuǎn)控駕駛進行了定義和規(guī)范。在此之前，中國移動已在雄安進行了5G-V2X自動遠(yuǎn)程行駛測試，實現(xiàn)了通過5G網(wǎng)絡(luò)遠(yuǎn)程控制20公里以外的車輛完成啟動加速、減速、轉(zhuǎn)向等操作，網(wǎng)絡(luò)時延保持在6毫秒以內(nèi)，僅為4G的十分之一。華為則在2017年就展示了與中國移動、上汽集團聯(lián)合打造的5G遠(yuǎn)程駕駛產(chǎn)品，在北京通過5G信號向上海的實體汽車控制臺發(fā)送指令，時延在10毫秒以內(nèi)。

我們認(rèn)為，從5G基礎(chǔ)設(shè)施的建設(shè)進度來看，遠(yuǎn)控駕駛最先將會在大城市開始發(fā)展。同時通過架設(shè)臨時熱點等方式，油田、礦區(qū)等野外極端環(huán)境下的應(yīng)用也會出現(xiàn)。應(yīng)該說遠(yuǎn)控駕駛乃至車聯(lián)網(wǎng)將會是5G生態(tài)圈的一個衍生需求，未來包括傳感器制造企業(yè)、控制系統(tǒng)設(shè)計企業(yè)以及汽車服務(wù)提供商都將會伴隨著遠(yuǎn)控駕駛的興起而從中獲益。

編隊行駛是指利用無線網(wǎng)絡(luò)將同向行駛的卡車進行連接，車隊中的車輛可以隨時接收前車的加速、剎車等信息，并第一時間做出反應(yīng)。其好處在于可以盡可能地縮短卡車之間的跟車距離，使跟隨車輛有更小的行駛風(fēng)阻，降低燃油消耗，同時提升行駛安全性。瑞典重卡制造商斯堪尼亞此前的試驗數(shù)據(jù)表明，編隊行駛可使跟隨車輛的燃油消耗降低10%，理論上最多可以節(jié)油20%。

編隊行駛的每輛卡車需要安裝車載終端，通過無線網(wǎng)絡(luò)連接建立V2V連接；加速和制動控制器負(fù)責(zé)控制車輛行駛狀態(tài)；高精度GPS負(fù)責(zé)提供精確定位數(shù)據(jù)；數(shù)據(jù)通信模塊將車輛連接至云端操控中心，接收編隊指令和路況天氣等信息，同時上報編隊信息。各環(huán)節(jié)中，可靠、高速的數(shù)據(jù)通信模塊是當(dāng)前最大的制約環(huán)節(jié)，未來可引入5G技術(shù)解決。

在通信頻段與標(biāo)準(zhǔn)上，未來我國大概率會采用基于5G的“C-V2X”（蜂窩車聯(lián)）技術(shù)。目前我國工信部劃分了5095-5925MHz的頻段用于C-V2X技術(shù)驗證。未來高速公路沿線燈柱架設(shè)的5G熱點將是編隊行駛技術(shù)發(fā)展的重要基礎(chǔ)。而5G技術(shù)提供的毫秒級網(wǎng)絡(luò)延遲、10-20Gbits/s的峰值速率、每公里100萬個以上的連接密度將能完全滿足編隊行駛的通信需求，可靠性將能夠得到充分保障。

與此同時，車輛改造涉及的傳感器、自動控制系統(tǒng)、高精度定位裝置以及云計算相關(guān)企業(yè)將會因此而受益。

關(guān)于自動駕駛，當(dāng)前主流的觀點認(rèn)為，按照駕駛員對車輛行駛的介入程度來看，可以將其分為L0至L5共6個等級，其中L0完全由駕駛員監(jiān)測路況和操作，L5駕駛員完全無需介入駕駛操作。

目前，主流汽車廠商部分車型的主動安全系統(tǒng)，諸如ACC、FCW、LKW等，基本可以實現(xiàn)L2以下的自動駕駛要求。其原理是通過車輛本身的傳感器收集全面的環(huán)境信息，再對信息融合處理，做出安全的操作決策。

但是，這種僅靠車輛本身的自動駕駛實現(xiàn)方式有很大的局限性。例如車輛橫穿十字路口時無法預(yù)知橫向通行的行人和車輛，極端天氣環(huán)境下視覺傳感器也難以識別路牌的紅綠燈，高速公路行駛時攝像頭和雷達(dá)難以提供足夠的制動距離。極端復(fù)雜的道路環(huán)境和近乎苛刻的安全性要求使得基于本地傳感器和本地決策難以滿足更高層次自動駕駛要求?；谶@樣的現(xiàn)實，可以引入前文所述的C-V2X來實現(xiàn)車輛與外界的互聯(lián)互通，檢測隱藏的威脅，擴大感知范圍，提升自動駕駛的安全性。

通過公路沿線遍布的5G基站，可以將沿途路況信息以非?？斓乃俣葌鬟f到車輛。車輛結(jié)合車內(nèi)傳感器與外部路況數(shù)據(jù)，計算出相應(yīng)的行駛方案，并通過油門、剎車、轉(zhuǎn)向和燈光等系統(tǒng)進行動作。例如，在彎道處有一障礙，但本地攝像頭和雷達(dá)等傳感器無法檢測，那么V2X傳遞給車輛的信息會使車輛提前進行反應(yīng)和動作，避免碰撞發(fā)生。

技術(shù)規(guī)范層面，2015年3GPP在R14版本中啟動了基于LTE系統(tǒng)的V2X標(biāo)準(zhǔn)研究，國內(nèi)華為、中興和大唐等企業(yè)參與其中。

R14中，V2V通信是基于5G的D2D技術(shù)的（PC5接口），即5G熱點負(fù)責(zé)下發(fā)指令，通信數(shù)據(jù)在車輛端直接傳輸。在R15中，LTE-V2X繼續(xù)演進，支持更高的可靠性（通過傳輸分集）、更低的延遲（通過減少資源選擇窗口）和更高的數(shù)據(jù)速率（通過載波聚合和64QAM），增強了車與車之間PC5接口的性能，從而可以滿足更高級的V2X服務(wù)。

由此可見，當(dāng)前自動駕駛通信主要依托LTE，而未來勢必將會向5G方向推進，原因有三方面。一是5G的高速傳輸為車輛及時獲取路況信息提供了保障；二是5G網(wǎng)絡(luò)切片技術(shù)可以保障車輛通信服務(wù)的持續(xù)性；三是自動駕駛所需的及時、大量的數(shù)據(jù)處理需要邊緣計算來實現(xiàn)。

但需要指出的是，對于自動駕駛而言，5G僅能保證通訊環(huán)節(jié)的及時性，復(fù)雜路況下的環(huán)境感知、最優(yōu)駕駛決策的計算與判斷、5G信號覆蓋盲區(qū)內(nèi)的車輛行駛等問題，都給自動駕駛的應(yīng)用帶來了大量的困難。自動駕駛的應(yīng)用，還應(yīng)當(dāng)持續(xù)關(guān)注傳感器、人工智能算法等行業(yè)的發(fā)展。

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云VR/AR

虛擬現(xiàn)實（VR，Virtual Reality）與增強現(xiàn)實（AR，Argumented Reality）是人機交互的變革性技術(shù)，是人類認(rèn)知事物的一種新方式。人類借助VR/AR，可以對“現(xiàn)實”進行再造和補充。

2015~2016年，VR/AR曾經(jīng)大熱，但體積大、價格貴以及實際體驗時的暈眩感、分辨率低等缺點使得AR\VR產(chǎn)品一直不瘟不火。2019年，受5G 通信的帶動和新近政策扶持，AR/VR重新成為熱門話題，有望進入新的市場發(fā)展階段。

2018年12月，工信部發(fā)布 《關(guān)于加快推進虛擬現(xiàn)實產(chǎn)業(yè)發(fā)展的指導(dǎo)意見》，計劃在到2020年使我國的虛擬現(xiàn)實（含增強、混合）產(chǎn)業(yè)鏈條基本健全，在經(jīng)濟社會重要行領(lǐng)域的應(yīng)用得到深化。

2019年，5G商用漸行漸近，AR/VR將成為最值得期待的應(yīng)用場景之一。借助5G通信技術(shù)，VR/AR可實現(xiàn)移動環(huán)境中的實時渲染，時延零感知使虛擬與現(xiàn)實無異；設(shè)備成本也將大大降低，VR/AR或?qū)⒂瓉硇乱惠喌钠占?。VR/AR可以廣泛地應(yīng)用于傳媒、教育、醫(yī)療、遠(yuǎn)程施工維保、車載導(dǎo)航等領(lǐng)域。

5G可以讓VR/AR“無繩化”，把高質(zhì)量的內(nèi)容處理轉(zhuǎn)移到云端，實現(xiàn)隨時隨地的VR/AR，稱之為“云AR/VR”。5G推動云VR/AR發(fā)展的關(guān)鍵是“高速率”，將有效打通VR/AR內(nèi)容在網(wǎng)絡(luò)傳輸方面的屏障；5G優(yōu)化云VR/AR體驗的核心是“低延時”，將徹底消除VR/AR使用中由時延帶來的眩暈感，并可以引入語音和觸摸等多種交互方式，提升用戶體驗。

1994年保羅·米爾格拉姆（Paul Milgram）和岸野文郎（Fumio Kishino）提出現(xiàn)實-虛擬連續(xù)系統(tǒng)（Milgram's Reality-Virtuality Continuum）。他們將真實環(huán)境和虛擬環(huán)境分別作為連續(xù)統(tǒng)的兩端，位于它們中間的被稱為“混合實境（Mixed Reality）”。其中靠近真實環(huán)境的是增強現(xiàn)實（Augmented Reality），靠近虛擬環(huán)境的則是擴增虛境（Augmented Virtuality）。

虛擬現(xiàn)實（VR，Virtual Reality）是虛擬的場景，用戶需要借助VR設(shè)備進入虛擬世界進行交互互動。

增強現(xiàn)實（AR，Argumented Reality）是真實世界與虛擬信息相結(jié)合，用戶通過AR設(shè)備實時地計算攝影機影像的位置及角度并加上相應(yīng)圖像、視頻、3D模型等技術(shù)，讓虛擬物體能夠疊加在現(xiàn)實場景并進行互動。相對于VR是純粹虛擬的東西，AR是把虛擬的東西疊加到現(xiàn)實的環(huán)境中。

混合現(xiàn)實（Mixed Reality，MR）是先把真實的東西虛擬化，然后疊加到虛擬世界中。從技術(shù)實現(xiàn)角度上來看，MR更難一些，因為把現(xiàn)實世界的東西虛擬化至少需要兩個步驟，第一，用攝像頭捕捉畫面；第二，對二維的圖像進行3D建模生成三維的虛擬圖像。

VR/AR內(nèi)容處理走向云端，在滿足用戶體驗要求的同時，降低了設(shè)備價格，VR/AR有望成為5G移動網(wǎng)絡(luò)最有潛力的大流量業(yè)務(wù)。

4.3.1 全球市場：增速超過50%，預(yù)計2025年將達(dá)到2920億美元

在整體市場規(guī)模方面，2018年全球VR/AR市場規(guī)模預(yù)計約為137億美元，同比增長約50%，2019年以后預(yù)計行業(yè)高增長態(tài)勢將繼續(xù)保持，全球VR/AR市場規(guī)模在2021年有望突破500億美元。

據(jù)ABI Research估計，到2025年全球范圍內(nèi)AR和VR市場總額將達(dá)到2920億美元，其中AR 1510億美元，VR 1410億美元。移動運營商在VR/AR中的可參與空間十分可觀，到2025年將超過930億美元，約占VR/AR總市場規(guī)模的30%。

4.3.2 中國市場：增速超過100%，預(yù)計2020年將達(dá)到460億元人民幣

在我國，2018年VR市場規(guī)模將達(dá)到108.3億元人民幣，同比增長107%。預(yù)計未來2年我國VR市場增速都將超過100%，在2020年達(dá)到460億左右。

在我國VR市場中，VR 頭戴設(shè)備占比最大，約為54%，VR體驗館和VR攝像機占比接近，均為10%左右，消費內(nèi)容占比約為 8%。當(dāng)前VR發(fā)展仍然處于早期，硬件設(shè)備仍占據(jù)較大的市場份額，VR內(nèi)容市場份額相對較小。

目前，VR生態(tài)系統(tǒng)中的三種主要收費模式是：廣告模式、訂閱模式和按使用付費模式。

未來，VR和AR的核心都是內(nèi)容，VR/AR生態(tài)中內(nèi)容的豐富程度直接影響行業(yè)的發(fā)展進程。

VR產(chǎn)業(yè)鏈主要包括知覺管理系統(tǒng)和虛擬場景系統(tǒng)兩大部分。其中知覺管理系統(tǒng)部分的核心是信息捕捉和反饋設(shè)備，虛擬場景系統(tǒng)部分的核心是平臺和應(yīng)用場景。

從投資角度來看，在云VR/AR生態(tài)系統(tǒng)中，短期而言，硬件類廠商值得關(guān)注；長期而言，內(nèi)容開發(fā)商值得關(guān)注。

在VR設(shè)備方面，VR/AR設(shè)備的出貨量增長對于其供應(yīng)鏈有較強的拉動作用。芯片、代工、AMOLED屏幕、傳感器設(shè)備關(guān)企業(yè)將率先受益。如，高通（VR處理器）、歌爾聲學(xué)（國內(nèi)VR整機代工龍頭）、小米（Oculus Go VR 一體機代工廠商）、三星（全球OLED面板龍頭）、京東方（國內(nèi)OLED和LCD龍頭），維信諾（小米的AMOLED合作伙伴）、中穎電子（國內(nèi)唯一具備AMOLED顯示驅(qū)動芯片大規(guī)模量產(chǎn)能力的企業(yè)）、舜宇光學(xué)（攝像頭）、德州儀器（數(shù)據(jù)傳感器）、微芯科技（位置追蹤相繼）等。

在內(nèi)容方面，VR/AR生態(tài)中內(nèi)容的豐富程度直接影響行業(yè)的發(fā)展進程。建議關(guān)注在優(yōu)質(zhì)內(nèi)容領(lǐng)域開展研發(fā)和運營的企業(yè)，如：騰訊、網(wǎng)易、完美世界、吉比特、游族網(wǎng)絡(luò)、三七互娛等。