重要提示

• 大成貨幣市場(chǎng)基金的目標(biāo)為尋求達(dá)致與人民幣、港元及美元貨幣市場(chǎng)利率組合相符的美元回報(bào)，其中主要考慮資本安全性及流動(dòng)性。

• 本基金可能涉及投資風(fēng)險(xiǎn)、與債務(wù)證券有關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)、與銀行存款有關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)、與回購協(xié)議有關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)、與贖回限制相關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)、對(duì)沖／衍生工具風(fēng)險(xiǎn)、與中國有關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)、與RQFII制度有關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)、與中國銀行間債券市場(chǎng)有關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)、貨幣風(fēng)險(xiǎn)、人民幣貨幣風(fēng)險(xiǎn)及人民幣類別風(fēng)險(xiǎn)、對(duì)沖人民幣及港元類別的風(fēng)險(xiǎn)、從資本中／實(shí)際上從資本中分派的風(fēng)險(xiǎn)等。

• 基金單位的價(jià)值及收益可跌可升。過去表現(xiàn)或任何預(yù)測(cè)，未必代表基金將來或有可能達(dá)致的表現(xiàn)。

• 投資乃是閣下的個(gè)人決定。基金可能不適合所有投資者，閣下在投資前應(yīng)確定中介人已向閣下解釋本基金是否適合閣下，且閱讀發(fā)售文件以了解詳細(xì)數(shù)據(jù)及風(fēng)險(xiǎn)因素，我們建議閱讀這些文件的人士于有需要時(shí)應(yīng)尋求適當(dāng)?shù)膶I(yè)意見。投資涉及風(fēng)險(xiǎn)，閣下在本基金的投資有可能大幅虧損。

• 大成國際資產(chǎn)管理有限公司（以下簡稱“大成國際”或任何附屬機(jī)構(gòu)或指定分銷商對(duì)基金的投資回報(bào)并不承擔(dān)任何責(zé)任，亦不作出任何保證或擔(dān)保。

風(fēng)險(xiǎn)提示︰

投資涉及風(fēng)險(xiǎn)。請(qǐng)參閱注釋備忘錄以了解包括風(fēng)險(xiǎn)因素在內(nèi)的詳情。 

1. 投資風(fēng)險(xiǎn) 
·大成貨幣市場(chǎng)基金的投資組合價(jià)值可能因以下任何主要風(fēng)險(xiǎn)因素而下跌，因此閣下于大成貨幣市場(chǎng)基金的投資可能會(huì)蒙受損失。概不保證可償還本金。 
2. 與債務(wù)證券有關(guān)的風(fēng)險(xiǎn) 
·短期債務(wù)工具風(fēng)險(xiǎn)：由于大成貨幣市場(chǎng)基金大量投資于短年期之短期債務(wù)工具，因此大成貨幣市場(chǎng)基金的投資周轉(zhuǎn)率相對(duì)上可能較高，買賣短期債務(wù)工具產(chǎn)生的交易成本亦可能增加，從而可能對(duì)大成貨幣市場(chǎng)基金的資產(chǎn)凈值造成負(fù)面影響。 
·信貸／交易對(duì)手風(fēng)險(xiǎn)：大成貨幣市場(chǎng)基金承受其可能投資的債務(wù)證券發(fā)行人的信貸／違約風(fēng)險(xiǎn)。 
·利率風(fēng)險(xiǎn)：大成貨幣市場(chǎng)基金的投資涉及利率風(fēng)險(xiǎn)。一般而言，債務(wù)證券的價(jià)格于利率下跌時(shí)上升，而當(dāng)利率上升時(shí)則下跌。 
·主權(quán)債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)：大成貨幣市場(chǎng)基金投資于政府發(fā)行或擔(dān)保的債務(wù)工具或會(huì)面臨政治、社會(huì)及經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)。在不利情況下，主權(quán)發(fā)行人未必能夠或愿意于到期時(shí)償還本金及／或利息，或可能要求大成貨幣市場(chǎng)基金參與重組有關(guān)債務(wù)。當(dāng)主權(quán)債務(wù)發(fā)行人違約時(shí)，大成貨幣市場(chǎng)基金或會(huì)蒙受重大虧損。 
·信貸評(píng)級(jí)風(fēng)險(xiǎn)及評(píng)級(jí)下調(diào)風(fēng)險(xiǎn)：評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)給予的信貸評(píng)級(jí)受到限制，并不能保證證券及／或發(fā)行人于所有時(shí)候的信譽(yù)。債務(wù)工具或其發(fā)行人的信貸評(píng)級(jí)其后或會(huì)被下調(diào)。倘出現(xiàn)該等評(píng)級(jí)下調(diào)，大成貨幣市場(chǎng)基金的價(jià)值或會(huì)受到不利影響。大成國際資產(chǎn)管理有限公司（以下簡稱“大成國際”）可能或未必可能出售評(píng)級(jí)被下調(diào)的債務(wù)工具。 
·信貸評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)：中國信貸評(píng)級(jí)系統(tǒng)及中國使用的 評(píng)級(jí)方法可能與其他市場(chǎng)使用的有所不同。因此，中國評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)給予的信貸評(píng)級(jí)可能無法與其他國際評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)給予的評(píng)級(jí)作直接比較。 
·估值風(fēng)險(xiǎn)：大成貨幣市場(chǎng)基金的投資估值可能涉及不確定性及判斷性決定。倘證實(shí)有關(guān)估值不正確，則可能影響大成貨幣市場(chǎng)基金資產(chǎn)凈值的計(jì)算。 
3. 與銀行存款有關(guān)的風(fēng)險(xiǎn) 
·銀行存款承受相關(guān)金融機(jī)構(gòu)的信貸風(fēng)險(xiǎn)。大成貨幣市場(chǎng)基金的存款未必受任何存款保障計(jì)劃的保障，或存款保障計(jì)劃下所提供的保障價(jià)值未必足以涵蓋大成貨幣市場(chǎng)基金存放的全數(shù)金額。因此，若相關(guān)金融機(jī)構(gòu)違約，大成貨幣市場(chǎng)基金或會(huì)蒙受虧損。 
4. 與回購協(xié)議有關(guān)的風(fēng)險(xiǎn) 
·若存放抵押品的對(duì)手方一旦違約，收回存放在外的抵押品或會(huì)受到延誤，或原先收取的現(xiàn)金可能會(huì)因抵押品不準(zhǔn)確定價(jià)或市場(chǎng)變動(dòng)而少于存放于對(duì)手方的抵押品，因而令大成貨幣市場(chǎng)基金蒙受虧損。 
5. 與贖回限制相關(guān)的風(fēng)險(xiǎn) 
·投資者應(yīng)注意，單位的贖回實(shí)施了若干限制。特別是，大成國際有權(quán)將在任何交易日贖回的大成貨幣市場(chǎng)基金單位數(shù)目限制為已發(fā)行大成貨幣市場(chǎng)基金單位總數(shù)的10%。在極端市場(chǎng)狀況下，大成國際亦保留將每名A類單位持有人在任何交易日的贖回總額限制為注釋備忘錄「贖回時(shí)有何限制？」一節(jié)及下文「閣下或須支付的收費(fèi)」一節(jié)所列金額的權(quán)利。因此，單位持有人可能無法在特定交易日贖回其所持的所有單位。 
6. 對(duì)沖／衍生工具風(fēng)險(xiǎn) 
·大成貨幣市場(chǎng)基金可在守則準(zhǔn)許的范圍內(nèi)投資于衍生工具作對(duì)沖目的，而在不利情況下，其金融衍生工具的運(yùn)用可能變得無效及／或致使大成貨幣市場(chǎng)基金蒙受重大虧損。 
·與運(yùn)用金融衍生工具相關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)包括波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)、信貸風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)、管理風(fēng)險(xiǎn)、估值風(fēng)險(xiǎn)、交易對(duì)手方風(fēng)險(xiǎn)及場(chǎng)外交易風(fēng)險(xiǎn)。金融衍生工具包含的杠桿元素／成分或會(huì)導(dǎo)致大成貨幣市場(chǎng)基金產(chǎn)生大為高于其金融衍生工具投資金額之損失。投資于金融衍生工具可能導(dǎo)致大成貨幣市場(chǎng)基金承受重大虧損的高風(fēng)險(xiǎn)。 
7. 與中國有關(guān)的風(fēng)險(xiǎn) 
·大成貨幣市場(chǎng)基金或需因外匯相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)以及中國法律、法規(guī)及政府政策的不確定性等而承受與中國有關(guān)的一般風(fēng)險(xiǎn)。中國市場(chǎng)涉及投資于更發(fā)達(dá)的經(jīng)濟(jì)體或市場(chǎng)一般不會(huì)涉及的若干風(fēng)險(xiǎn)及特殊考慮因素，包括較大的政治、稅務(wù)、經(jīng)濟(jì)、外匯、流動(dòng)性、法律及監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn)。 
· 與于中國投資所實(shí)現(xiàn)的資本收益有關(guān)的中國現(xiàn)行稅務(wù)法律、規(guī)例及慣例存在風(fēng)險(xiǎn)及不明朗因素（可能具有追溯效力）。概不保證現(xiàn)行稅務(wù)法律及規(guī)例日后不會(huì)修改或修訂。 
8. 與RQFII制度有關(guān)的風(fēng)險(xiǎn) 
·大成貨幣市場(chǎng)基金能否透過RQFII制度作出相關(guān)投資，須視乎中國的適用法律、規(guī)則及規(guī)例而定（包括對(duì)投資及匯出本金及利潤的限制），該等法律、規(guī)則和規(guī)例可能變更，且該等變更可能具有追溯效力。 
·如大成貨幣市場(chǎng)基金獲分配進(jìn)行投資的 RQFII 額度不足，或RQFII 的核準(zhǔn)被撤回／終止或因其他原因失效，令大成貨幣市場(chǎng)基金被禁止買賣相關(guān)證券及匯返其資金，或如任何主要營運(yùn)方或各方（包括RQFII托管人／經(jīng)紀(jì)）破產(chǎn)／違約及／或喪失履行其責(zé)任（包括執(zhí)行或結(jié)算任何交易或資金轉(zhuǎn)賬或證券過戶）的資格，大成貨幣市場(chǎng)基金可能蒙受巨額損失。 
9. 與中國銀行間債券市場(chǎng)有關(guān)的風(fēng)險(xiǎn) 
·透過債券通投資于中國銀行間債券市場(chǎng)面臨監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn)及波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)、結(jié)算及交易對(duì)手風(fēng)險(xiǎn)等多項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)以及通常適用于債務(wù)證券的其他風(fēng)險(xiǎn)因素。透過債券通投資于中國銀行間債券市場(chǎng)的相關(guān)規(guī)則及規(guī)例可能變更，而有關(guān)變動(dòng)可能具追溯效力。倘若相關(guān)中國機(jī)關(guān)暫停中國銀行間債券市場(chǎng)的開戶或買賣，則大成貨幣市場(chǎng)基金投資于中國銀行間債券市場(chǎng)的能力會(huì)受到不利影響。在此情況下，大成貨幣市場(chǎng)基金實(shí)現(xiàn)其投資目標(biāo)的能力可能會(huì)受到負(fù)面影響。 
10. 貨幣風(fēng)險(xiǎn) 
·大成貨幣市場(chǎng)基金的相關(guān)投資可能以不同于大成貨幣市場(chǎng)基金基準(zhǔn)貨幣的貨幣計(jì)值。某單位類別的貨幣亦可能指定為不同于大成貨幣市場(chǎng)基金基準(zhǔn)貨幣的貨幣。大成貨幣市場(chǎng)基金的資產(chǎn)凈值可能受到該等貨幣與基準(zhǔn)貨幣之間的匯率波動(dòng)及匯率管制的變動(dòng)而受到不利影響。 
11. 人民幣貨幣風(fēng)險(xiǎn)及人民幣類別風(fēng)險(xiǎn) 
·人民幣現(xiàn)時(shí)不可自由兌換，并受外匯管制及限制的規(guī)管，且投資者可能因人民幣與其他貨幣之間的匯率變動(dòng)而受到不利影響。 
·貨幣兌換亦須受制于大成貨幣市場(chǎng)基金將款項(xiàng)兌換為人民幣的能力（鑒于適用于人民幣的外匯管制及限制），而這可能影響大成貨幣市場(chǎng)基金應(yīng)付人民幣計(jì)值單位類別的單位持有人的贖回要求或作出分派的能力，以及在特殊情況下可能延遲支付贖回款項(xiàng)或股息。 
·以非人民幣為基本貨幣的投資者如投資于人民幣類別須承受外匯風(fēng)險(xiǎn)，并不保證人民幣的價(jià)值對(duì)投資者的基本貨幣不會(huì)貶值。人民幣的任何貶值可能對(duì)投資者在人民幣計(jì)值單位類別的投資價(jià)值造成不利影響。 
·盡管離岸人民幣（「CNH」）及境內(nèi)人民幣（「CNY」）代表相同的貨幣，惟它們按不同的匯率買賣。CNH與CNY間出現(xiàn)任何差異，可能對(duì)投資者構(gòu)成不利影響。 
12. 對(duì)沖人民幣及港元類別的風(fēng)險(xiǎn) 
·就對(duì)沖人民幣及港元類別而言，視乎當(dāng)時(shí)市況而定，投資者或須承擔(dān)高昂的相關(guān)對(duì)沖成本。概不保證對(duì)沖策略將完全及有效地消除貨幣風(fēng)險(xiǎn)。此外，對(duì)沖可能妨礙對(duì)沖人民幣及港元類別從基準(zhǔn)貨幣對(duì)人民幣及港元升值造成的潛在增益中獲益。 
13. 從資本中／實(shí)際上從資本中分派的風(fēng)險(xiǎn) 
·大成國際可酌情決定自資本或總收入支付分派，而將大成貨幣市場(chǎng)基金所有或部分費(fèi)用及開支計(jì)入大成貨幣市場(chǎng)基金資本／自大成貨幣市場(chǎng)基金資本支付，以致大成貨幣市場(chǎng)基金用作支付分派之可分派收入增加，而因此大成貨幣市場(chǎng)基金實(shí)際上可能從資本中支付分派。此可能減少大成貨幣市場(chǎng)基金日后可供投資的資本，亦可能限制資本增長。

·以資本支付或?qū)嶋H上以資本支付股息相當(dāng)于退還或提取投資者部分原有投資或任何歸屬于該原有投資的資本收益。任何從大成貨幣市場(chǎng)基金資本中支付或?qū)嶋H上從大成貨幣市場(chǎng)基金資本中支付的分派均可能導(dǎo)致資產(chǎn)凈值實(shí)時(shí)減少。