期貨中交割是什么意思？套期保值是什么意思

期貨液歷中的交割指在期貨合約到期時(shí)，買方和賣方按照合約規(guī)定的條款進(jìn)行實(shí)物或現(xiàn)金的交付。交割可以是實(shí)物交割，也可以是現(xiàn)金交割。實(shí)物交割意味著交割時(shí)實(shí)際轉(zhuǎn)移商品的所有權(quán)，而現(xiàn)金交割則是在合約到期時(shí)以現(xiàn)金結(jié)算，買方支付合約價(jià)格，賣方則按照市場(chǎng)敗冊(cè)價(jià)格進(jìn)行支付。

套期保值是指企業(yè)或者投資者利用期貨市場(chǎng)的交易進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)管理，以確保自身經(jīng)營(yíng)或投資的安全。例如，農(nóng)產(chǎn)品生產(chǎn)企業(yè)面對(duì)季節(jié)性價(jià)格波動(dòng)和供需變化的風(fēng)險(xiǎn)，可以通過(guò)期貨市場(chǎng)進(jìn)行套期保值，即在現(xiàn)貨市場(chǎng)銷售農(nóng)產(chǎn)品的同時(shí)，購(gòu)買相應(yīng)數(shù)量的期貨合約，以保護(hù)價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)。

舉例來(lái)說(shuō)，假設(shè)一個(gè)農(nóng)產(chǎn)品生產(chǎn)商預(yù)計(jì)在下一個(gè)季節(jié)生產(chǎn)出200噸小麥，并計(jì)劃將其銷售給市場(chǎng)上的買家，但由于小麥價(jià)格存在較大的波動(dòng)，生產(chǎn)商不確定在未來(lái)的幾個(gè)月內(nèi)小麥的價(jià)格會(huì)是多少。在這種情況下，生產(chǎn)商可以通過(guò)期貨市場(chǎng)進(jìn)行套期保值，即同時(shí)在現(xiàn)貨市場(chǎng)上銷售小麥，同時(shí)在期貨市場(chǎng)上購(gòu)買相應(yīng)數(shù)量的小麥期貨合約。在鬧枯搜小麥價(jià)格波動(dòng)時(shí)，生產(chǎn)商可以利用期貨合約的價(jià)格保護(hù)自身的利潤(rùn)，從而避免價(jià)格波動(dòng)帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)。

因此，期貨市場(chǎng)的交割和套期保值都是期貨市場(chǎng)的基本概念，對(duì)于期貨市場(chǎng)的投資者和參與者來(lái)說(shuō)，了解這些概念非常重要。

期貨中交割是什么意思？套期保值是什么意思？

商品期貨交易的了結(jié)（即平倉(cāng)）一般有兩種方式，一是對(duì)沖平倉(cāng)；二是實(shí)物交割。實(shí)轎拆滾物交割就是用實(shí)物交收的方式來(lái)履行期貨交易的責(zé)任。因此，期貨交割是指期貨交易的買賣雙方于合約到期時(shí)，對(duì)各自持有的

到期未平倉(cāng)合約按交易所的規(guī)定履行實(shí)物交割，了結(jié)其期貨交易的行為。

套期保值(hedge)，是指以規(guī)御唯避現(xiàn)貨價(jià)格波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)為目的的期貨交易行為。期貨市場(chǎng)的基本經(jīng)濟(jì)功能之一就是其價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)的規(guī)避機(jī)制，而要達(dá)到此目的閉余的手段就是套期保值交易。傳統(tǒng)的套期保值是指生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)者在現(xiàn)貨市場(chǎng)買進(jìn)或者賣出一定量現(xiàn)貨商品的同時(shí)，在期貨市場(chǎng)上賣出或者買進(jìn)與現(xiàn)貨品種相同，數(shù)量相當(dāng)，但交易方向相反的期貨商品合約，以一個(gè)市場(chǎng)的盈利彌補(bǔ)另一個(gè)市場(chǎng)的虧損，達(dá)到規(guī)避價(jià)格波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)的目的。

在期貨上交割是什么意思?為什么要交割?

期貨昌此合約就是指協(xié)議雙方同意在約定的時(shí)間按照約定的條件買入或賣出一定數(shù)量的標(biāo)的物的標(biāo)準(zhǔn)化協(xié)議。

目前來(lái)說(shuō)我國(guó)只有商品期貨，期貨合約實(shí)質(zhì)上是一份簽訂的買賣一定數(shù)量商品的合同，比如你在七月份買入了一份九月的大豆期帆判貨合約，就相當(dāng)于你在七月預(yù)定了九月的大豆，耐轎迅到了九月份你就可以去交易所指定的交割倉(cāng)庫(kù)憑借提貨單去提取屬于你一定量的大豆啦！交割大致就是這個(gè)意思。

期貨實(shí)物交割什么意思

期貨的實(shí)物交割指的是在期貨合約到期時(shí)，根據(jù)相關(guān)期貨交易所的規(guī)則和程序，對(duì)該期貨合約上所約定的標(biāo)的物所有權(quán)進(jìn)行轉(zhuǎn)移，了結(jié)未平倉(cāng)合約的操作。一般情況下，期貨實(shí)物交割有集中交割和滾動(dòng)交割兩種方式。

拓展資料:

一、期貨主要特點(diǎn)

1、期貨合約的商品品種、交易單位、合約月份、保證金、數(shù)量、質(zhì)量、等級(jí)、交貨時(shí)間、交貨地點(diǎn)等條款都是既定的，是標(biāo)準(zhǔn)化的，唯一的變量是價(jià)格。期貨合約的標(biāo)準(zhǔn)通常由期貨交易所設(shè)計(jì)，經(jīng)國(guó)家監(jiān)管機(jī)構(gòu)審批上市。

2、期貨合約是在期貨交易所組織下成交的，具有法律效力，而價(jià)格又是在交易所的交易廳里通過(guò)公開(kāi)競(jìng)價(jià)方式產(chǎn)生的；國(guó)外大多采用公開(kāi)叫價(jià)方式，而我國(guó)均采用電腦交易。

二、期貨交易特征

1、雙向性

期貨交易與股市的一個(gè)最大區(qū)別就期貨可以雙向交易，期貨可以買多也可賣空。價(jià)格上漲時(shí)可以低買高賣鎮(zhèn)帶，價(jià)格下跌時(shí)可以高賣低買。做多可以賺錢，而做空也可以賺錢，所以說(shuō)期寬旅歷貨無(wú)熊市。

2、費(fèi)用低

對(duì)期貨交易國(guó)家不征收印花稅等稅費(fèi)，唯一費(fèi)用就是交易手續(xù)費(fèi)。國(guó)內(nèi)三家交易所手續(xù)在萬(wàn)分之二、三左慎搜右，加上經(jīng)紀(jì)公司的附加費(fèi)用，單邊手續(xù)費(fèi)亦不足交易額的千分之一。

3、杠桿作用

杠桿原理是期貨投資魅力所在。期貨市場(chǎng)里交易無(wú)需支付全部資金，國(guó)內(nèi)期貨交易只需要支付5%保證金即可獲得未來(lái)交易的權(quán)利。由于保證金的運(yùn)用，原本行情被以十余倍放大。假設(shè)某日銅價(jià)格封漲停（期貨里漲停僅為上個(gè)交易日結(jié)算價(jià)的3%），操作對(duì)了，資金利潤(rùn)率達(dá)60%（3%÷5%）之巨，是股市漲停板的6倍。

4、機(jī)會(huì)翻番

期貨是“T+0”的交易，使您的資金應(yīng)用達(dá)到極致，您在把握趨勢(shì)后，可以隨時(shí)交易，隨時(shí)平倉(cāng)。（方便的進(jìn)出可以增加投資的安全性）

5、大于負(fù)市場(chǎng)

期貨是零和市場(chǎng)，期貨市場(chǎng)本身并不創(chuàng)造利潤(rùn)。在某一時(shí)段里，不考慮資金的進(jìn)出和提取交易費(fèi)用，期貨市場(chǎng)總資金量是不變的，市場(chǎng)參與者的盈利來(lái)自另一個(gè)交易者的虧損。在股票市場(chǎng)步入熊市之即，市場(chǎng)價(jià)格大幅縮水，加之分紅的微薄，國(guó)家、企業(yè)吸納資金，也無(wú)做空機(jī)制。股票市場(chǎng)的資金總量在一段時(shí)間里會(huì)出現(xiàn)負(fù)增長(zhǎng)，獲利總額將小于虧損額。（零永遠(yuǎn)大于負(fù)數(shù)）

交割是什么意思

交割是結(jié)算過(guò)程中胡蔽，投資者與證券商之間的資金結(jié)算。一般為了保證交割的順利，要求用戶褲答州的交易賬戶必須留存充足的保舉沒(méi)證金。交割分為實(shí)物交割和現(xiàn)金交割。實(shí)物交割指期貨合約到期，將期貨合約標(biāo)的物轉(zhuǎn)移的行為，實(shí)物交割一般是商品期貨交易所用的交易方式。現(xiàn)金交割是指到期未平倉(cāng)期貨合約進(jìn)行交割時(shí)，用結(jié)算價(jià)格來(lái)計(jì)算未平倉(cāng)合